Отчет о прибылях и убытках

 

Отчет о движении денежных средств представлен в таблице 10.

 

Таблица 10

Отчет о движении денежных средств тыс. руб.

Показатель	Базисный период	1 год
		Месяц
		1	2	3	4	5	6	7	8	9	10	11	12
Первоначальные инвестиции	400	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
в том числе
собственные средства	150	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
кредиты	250	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Выручка от реализации	5616	468	468	468	468	468	468	468	468	468	468	468	468
Итого поступления	6016	468	468	468	468	468	468	468	468	468	468	468	468
Приобретение оборудования	30	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Арендные платежи	48	4	4	4	4	4	4	4	4	4	4	4	4
Оплата сырья	2448	204	204	204	204	204	204	204	204	204	204	204	204
Оплата труда	1104	92	92	92	92	92	92	92	92	92	92	92	92
Отчисл. из ФЗП	246	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5	20,5
Оплата ком. услуг	600	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50	50
Уплата налогов	318	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5	26,5
Оплата рекламы	12	1	1	1	1	1	1	1	1	1	1	1	1
Уплата процентов	50	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	4,2	3,8
Возврат кредита	250	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	20,8	21,2
Выплата дивидендов	24	12	12	12	12	12	12	12	12	12	12	12	12
Итого выплаты	5130	435	435	435	435	435	435	435	435	435	435	435	435
Остаток денежных средств	886	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8	73,8

 

Точка безубыточности определяется по формуле

 

Р = FC/[(V-VC)/V], где

 

FC – постоянные расходы (управленческие расходы, расходы на рекламу, оплата коммунальных платежей и др.); V – выручка от продаж; VC – переменные расходы.

 

Р_к = 1100/[(5616-3900)/5616]=3606 тыс. руб.

 

Таким образом, при объеме продаж 3606 тыс. руб. выручка от реализации продукции равна издержкам производства.

 

Риски и гарантии

Потенциальные риски пиццерии "Andy’s Pizza"  представлены производственными рисками, коммерческими рисками, финансовыми рисками и рисками, связанными с форс-мажорными обстоятельствами.

Производственные риски связаны с различными нарушениями в процессе поставок товара, оборудования, перебоя с электроэнергией и теплоснабжением или выход из строя оборудования.

Мерами по снижению производственных рисков являются усиление влияния на поставщиков путем их диверсифицирования.

Коммерческие риски связаны с реализацией продукции на товарном рынке (уменьшение размеров и емкости рынка, снижение платежеспособного спроса, появление новых конкурентов и т.п.)

Мерами по снижению коммерческих рисков являются: систематическое изучение конъюнктуры рынка, рациональная ценовая политика, реклама и т.д.

Финансовые риски вызываются инфляционными процессами, всеобъемлющими неплатежами, колебаниями курса рубля и т.п.

Они могут быть снижены работой с поставщиками на условиях рассрочки платежа, увеличением запасов товара и т.д.

Риски, связанные с форс-мажорными обстоятельствами — это риски, обусловленные непредвиденными обстоятельствами (стихийные бедствия, смена политического курса страны, забастовка и т.п.).

Мерой по их снижению служит работа предприятия с достаточным запасом финансовой прочности.

Источники возникновения рисков:

- недостаточная информация о спросе на данный товар,

- недостаточный анализ рынка,

- недооценка своих конкурентов,

- падение спроса на данный товар.

Действие перечисленных рисков можно ограничить путем проведения строгой проверки финансового положения и репутации будущего оптового клиента. Можно также хотя бы частично перекладывать риски на других партнеров (например, риск потери или повреждения товара — на страховое общество). Мы также застрахуем наше оборудование на год (но через 6 месяцев после начала работы).

 

Эффективность проекта

 

Чистый дисконтированный доход

ЧДД = åДД_t/(1+r)ⁿ – I₀, где                               

ЧДД - чистый приведенный доход; åДД_t/(1+r)ⁿ – приведенная сумма денежных доходов от проекта; I₀ – разовые инвестиции.

Используем ставку дисконтирования 10%, тогда расчет Чистого дисконтированного дохода будет выглядеть следующим образом:

Расчет ЧДД

Квартал	0	1	2	3	4
Денежный поток	-400000	252000	252000	252000	252000
Дисконтированный денежный поток		229091	208264	189331	172119
ЧДД, руб.	398805

 

ЧДД = (229091 + 208264 + 189331 + 172119) - 250000 = + 398805 руб.

 

Т. к. ЧДД > 0, то проект является эффективным.

Внутренняя норма доходности представляет собой ту норму дисконта, при которой величина приведенных эффектов равна приведенным капиталовложениям. Это та ставка доходности проекта, при которой чистый дисконтированный доход равен 0. Внутренняя норма доходности равна 51 %.

Индекс доходности – это отношение суммы денежного потока в настоящей стоимости к сумме инвестиционных средств, направляемых на реализацию инвестиционного проекта.

ИД=ДД/ДИВ

ИД= 798805/400000=1,99                   

Т. к. индекс доходности больше 1, то проект следует принять.

 

Срок окупаемости инвестиций:

ДСО = ДИВ / ДД,  где

ДСО – дисконтированный срок окупаемости инвестиций;

ДСО = 400000/798805= 0,5 года.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Современный мир предъявляет бизнесу все больше и больше требований. Организации должны быть гибкими, однако в то же время, каждое действие, каждое решение должно быть четко обосновано и продумано заранее.

Бизнес-планирование — один из методов, помогающих в удобной форме обосновать принятие тех или иных решений, спрогнозировать их результаты и спланировать свои действия в той или иной ситуации.

Бизнес-план представляет собой результат исследований и организационной работы, имеющей целью изучение конкретного направления деятельности фирмы (продукта или услуг) на определенном рынке в сложившихся организационно-экономических условиях.

Разработка бизнес-плана помогает спланировать хозяйственную деятельность фирмы на ближайший и отдаленный периоды в соответствии с потребностями рынка и возможностями получения необходимых ресурсов.

Можно выделить два основных типа бизнес-планов: бизнес-план проекта (например, строительство завода или делового центра) и бизнес-план развития организации.

Единой универсальной структуры бизнес-плана не существует. Однако выделяют все же основные разделы бизнес-плана, которые содержат информацию, направленную на реализацию целей бизнес-планирования:

- Резюме;

- Концепция бизнеса;

- Описание предприятия;

- Производственный план;

- Инвестиционный план;

- План маркетинга;

- Финансовый план;

- Оценка потенциальных рисков.

В ходе разработки бизнес-плана пиццерии "Andy’s Pizza" было выявлено, что для реализации данного проекта требуется наличие финансовых средств в размере 400000,00 рублей.

Срок окупаемости проекта составляет 6 месяцев.

Объем продаж, обеспечивающий безубыточное функционирование организации составляет 3606 тыс. руб. При объеме продаж 3606 тыс. руб. выручка от реализации продукции равна издержкам производства.

Так же была разработана политика ценообразования и стимулирования сбыта.

В бизнес-плане описана оптимальная организационная структура для данной организации, которая будет способствовать повышению эффективности менеджмента.

Кроме того, были оценены потенциальные риски и описаны методы по их снижению.

В финансовом плане обоснованы расходы по реализации проекта, а так же доказана эффективность реализации бизнес-плана.

Таким образом, бизнес-план помогает организации выбрать из возможных альтернатив наиболее эффективное решение, доказать необходимость тех или иных расходов, привлечь потенциального инвестора, а так же заранее спланировать мероприятия, которые организация собирается провести.

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 

1) Алексеева, М.М. Планирование деятельности фирмы: Учебно-методическое пособие. – М.: Финансы и статистика, 1999.

2) Беркстайн, Л.А. Анализ финансовой отчетности. - М.: Финансы и статистика, 1996.

3) Блеквелл, Э. Как составить бизнес-план. – М.: ИНФРА-М, 1996.

4) Бринк И.Ю., Савельева Н.А. Бизнес-план предприятия. Теория и практика/ Серия «Учебники, учебные пособия». – Ростов н/Д: «Феникс», 2003. – 384 с.

5) Буров, В.П., Морошкин, О.К., Новиков, О.К. Бизнес-план. Методика составления. Реальный пример. – М.: Издательство ЦИПКК АП – Отраслевая библиотека «Технический прогресс и повышение квалификации кадров в авиационной промышленности», 1995. – 88с.

6) Вершигора, Е.Е. Менеджмент: Учеб. пособие. – М.: ИНФРА-М, 1999.

7)  Горохов М. Ю., Малеев В. В. Бизнес-планирование и инвестиционный анализ. как привлечь деньги. - М.: Филинъ, 1998.

8) Грибалаев, Н.П., Игнатьева, И.Г. Бизнес-план. Практическое руководство по составлению. – СПб, 1994.

9) Зелль, А. Бизнес-план: Инвестиции и финансирование, планирование и оценка проектов: Пер. с нем. – М.: Изд-во «Ось-89», 2002.

10) Ковалев, В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. – М.: Финансы и статистика, 2000.

11) Котлер, Ф. Основы маркетинга. М.: Издательство «Прогресс», 1991.

12) Кузнецов, Ю.В. Бизнес-планирование: Учебное пособие для экономических вузов. – Сургут: Сургутский государственный университет, 2000. – 183 с.

13) Негашев, Е.В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка: Учебное пособие / Е.В. Негашев. – М.: Высш. шк., 1997. – 192 с.