Финансовый анализ - это метод оценки и прогнозирования финансового состояния предприятия на основе его бухгалтерской отчетности. В финансовой практике в зависимости от используемых методов различают следующие системы финансового анализа, проводимого на предприятии: трендовый, структурный, сравнительный и анализ коэффициентов.
Анализ финансовых коэффициентов базируется на расчете соотношения различных показателей между собой. В процессе осуществления этого анализа определяются различные относительные показатели, характеризующие различные аспекты финансовой деятельности. Наибольшее распространение получили следующие аспекты такого анализа: финансовой устойчивости, платежеспособности, оборачиваемости активов и рентабельности.
Задачи для самостоятельного решения
Задача 1.
Провести анализ финансового состояния на основе исходных данных табл. 39. Выполнить оценку платежеспособности предприятия и ликвидности его активов. Провести анализ финансовой устойчивости предприятия. Оценить деловую активность предприятия. Проанализировать эффективность использования капитала предприятия. Сделать итоговые выводы по всей работе.
Таблица 9 – Исходные данные из бухгалтерского баланса для анализа финансового состояния предприятия
Наименование показателя
| Код
| 20__
| 20__
|
АКТИВ
|
|
|
|
I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
|
|
|
|
Нематериальные активы
|
| -
| -
|
Результаты исследований и разработок
|
| -
| -
|
Основные средства
|
|
|
|
Доходные вложения в материальные ценности
|
| -
| -
|
Финансовые вложения
|
|
|
|
Отложенные налоговые активы
|
|
|
|
Прочие внеоборотные активы
|
| -
| -
|
Итого по разделу I
|
|
|
|
II Оборотные активы
|
|
|
|
Запасы
|
|
|
|
в.т.ч. Сырье и материалы
|
|
|
|
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
|
| -
| -
|
Дебиторская задолженность
|
|
|
|
в.т.ч. Покупатели и заказчики
|
|
|
|
Налоги и сборы
|
|
|
|
Прочие дебиторы и кредиторы
|
|
|
|
Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов)
|
| -
| -
|
Денежные средства и денежные эквиваленты
|
|
|
|
Прочие оборотные активы
|
| -
| -
|
Итого по разделу II
|
|
|
|
БАЛАНС
|
|
|
|
ПАССИВ
|
|
|
|
III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
|
|
|
|
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)
|
|
|
|
Собственные акции, выкупленные у акционеров
|
| (-)
| (-)
|
Переоценка внеоборотных активов
|
|
|
|
Добавочный капитал (без переоценки)
|
| -
| -
|
Резервный капитал
|
|
|
|
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)
|
|
|
|
Итого по разделу III
|
|
|
|
IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
Заемные средства
|
| -
| -
|
Отложенные налоговые обязательства
|
|
|
|
Оценочные обязательства
|
| -
| -
|
Прочие обязательства
|
| -
| -
|
Итого по разделу IV
|
|
|
|
V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
|
|
|
|
Заемные средства
|
| -
| -
|
Кредиторская задолженность
|
|
|
|
в т.ч. поставщики и подрядчики
|
|
|
|
Расчеты с персоналом
|
|
|
|
Расчеты по налогам и сборам
|
|
|
|
Доходы будущих периодов
|
| -
| -
|
Оценочные обязательства
|
|
|
|
Прочие обязательства
|
| -
| -
|
Итого по разделу V
|
|
|
|
БАЛАНС
|
|
|
|
Таблица 14Оценка ликвидности активов предприятия
АКТИВ
| 20_ г.
тыс.р.
| 20_ г.
тыс.р.
| ПАССИВ
| 20__ г.
тыс.р.
| 20__ г.
тыс.р.
| Платежный излишек или недостаток, тыс.р.
|
20_ г.
| 20_ г.
|
Наиболее
ликвидные
активы (А1)
|
|
| Наиболее
срочные
обязательства (П1)
|
|
|
|
|
Быстро
реализуемые
активы (А2)
|
|
| Краткосрочные
пассивы
(П2)
|
|
|
|
|
Медленно
реализуемые
активы (А3)
|
|
| Долгосрочные
пассивы
(П3)
|
|
|
|
|
Трудно
реализуемые
активы (А4)
|
|
| Постоянные
пассивы
(П4)
|
|
|
|
|
Баланс
|
|
| Баланс
|
|
|
|
|
Таблица 15 Оценка платежеспособности предприятия
Показатели
| 20__ г.
| 20__ г.
| Изменения (+,-)
|
Наличие собственных оборотных средств, т.р.
| | | |
Коэффициент текущей ликвидности
| | | |
Коэффициент быстрой ликвидности
| | | |
Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности)
| | | |
Коэффициент обеспеченности текущей деятельности собственными оборотными средствами
| | | |
Маневренность собственных оборотных средств
| | | |
Доля собственных оборотных средств в покрытии запасов
| | | |
Таблица 16 Определение типа финансовой устойчивости
Показатель
| Период
|
20__ г.
| 20__ г.
|
1 Величина запасов и затрат, тыс.руб.
|
|
|
2 Собственные оборотные средства, тыс.руб.
|
|
|
3 Собственные и долгосрочные заемные источники формирования запасов и затрат, тыс.руб.
|
|
|
4 Общая величина основных источников формирования запасов и затрат, тыс.руб.
|
|
|
5 Излишек (+) или недостаток (-) собственных оборотных средств, тыс.руб.
|
|
|
6 Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат, тыс.руб.
|
|
|
7 Излишек (+) или недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов, тыс.руб.
|
|
|
8 Показатель типа финансовой ситуации
|
|
|
Таблица 17 Показатели финансовой устойчивости предприятия
Показатели
| 20__ г.
| 20__ г.
| Изменения (+,-)
|
Коэффициент концентрации собственного капитала
| | | |
Коэффициент концентрации привлеченных средств
| | | |
Коэффициент финансовой зависимости
| | | |
Коэффициент маневренности собственного капитала
| | | |
Коэффициент структуры покрытия долгосрочных вложений
| | | |
Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств
| | | |
Коэффициент финансовой независимости капитализированных источников
| | | |
Коэффициент структуры привлеченных средств
| | | |
Коэффициент структуры заемных средств
| | | |
Коэффициент соотношения собственных и привлеченных средств
| | | |
Таблица 18 Анализ эффективности и интенсивности использования капитала
Показатель
| Прошлый год
| Отчетный год
|
Прибыль предприятия, тыс. р.
|
|
|
Выручка от реализации продукции, тыс. р.
| 319 690*
| 303 912
|
Средняя сумма капитала, тыс. р.
|
| 7500*
|
Рентабельность капитала, %
|
|
|
Рентабельность продаж, %
|
|
|
Коэффициент оборачиваемости капитала
|
|
|
Изменение рентабельности капитала за счет:
рентабельности продаж
коэффициента оборачиваемости
|
|
|