Мегаобучалка Главная | О нас | Обратная связь  


Денежно-кредитная политика




Поможем в ✍️ написании учебной работы
Поможем с курсовой, контрольной, дипломной, рефератом, отчетом по практике, научно-исследовательской и любой другой работой

Изучение сущности денежно-кредитной политики, исходя из ее содержания, предполагает рассмотрение смыслообразующих понятий — «деньги» и «кредит».

Одним из важных факторов, который оказывает воздействие на состояние всей экономики, является предложение денег.

Деньги — это особый товар, выполняющий роль всеобщего эквивалента при обмене товаров.

Существуют две концепции происхождения денег:

1)Рационалистическая концепция: происхождение денег — это итог соглашения между людьми, убедившимися в том, что для товарообмена необходимы специальные инструменты;

2) Эволюционная концепция: деньги появились в результате эволюционного процесса, кото­рый помимо воли людей при­вел к тому, что некоторые то­вары выделились из общей то­варной массы и заняли особое место в товарообороте, играя роль всеобщего эквивалента.

Вся история возникновения денег служит обоснова­нием эволюционной концепции. Современная же практи­ка подтверждает рационалистическую концепцию денег.

Постепенно роль всеобщего эквивалента закрепилась за золотом, чему способствовали его свойства.

Свойства золота как денег:



- делимость (способность делиться на части);

- узнаваемость (легко узнаваемы, тяже­лы в подделке);

- портативность (малы, легки, удобны);

- износостойкость (имеют продолжитель­ность жизни);

- стабильность (более или менее оди­наковая стоимость де­нег сегодня и завтра);

- однородность (равные количества денег имеют равную стоимость).

Сущность денег раскрывается через их функции. Функции денег:

1)Мера стои­мости - выражают денежную форму стоимости товара — цену; 2)Средство обращения - выступают мимолетным посредником в актах купли-продажи товара по формуле Т - Д - Т, которая распадается на два акта: продажу Т - Д и куплю Д - Т'. 3)Средство накопления - изъятые из обращения полноценные реальные деньги, превращаясь в различные ценности, ис­пользуются как средство сохранения стоимости (золото, ценные бумаги, недвижимость, валюта и т. д.). 4)Средство платежа - позволяют человеку использовать стоимость то­го, что продали сегодня для покупки чего-то в будущем. Проявляется при продаже в кредит. По сути, и здесь деньги также оплачивают товар или услугу, но с разрывом во времени.

5)Мировые деньги - используются для расчетов на мировом рынке. Совсем недавно эту функцию выполняло только золото, но постепенно выделились устойчивые национальные валюты, к которым перешла эта функция.

Денежная масса – это совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг, которыми располагают частные, юридические лица, и государство. Денежная масса включает наличные и безналичные средства.

Наличные денежные средства - это форма осуществления де­нежных платежей и рас­четов, при которой де­нежные знаки физически переходят от покупателя к продавцу при расчете за товар или при осуществ­лении иных платежей. К наличным средствам относятся: бумажные деньги, разменная монета.

Безналичные денежные средства-это форма осуществления денежных платежей и расчетов, при которой физической пе­редачи денежных знаков не происходит, осуществляют­ся соответствующие записи в специальных документах. К безналичным денежным средствамотносятся: 1) кредитные деньги, которые включают чек, вексель и 2) электронные деньги.

Бумажные деньги — это денежные знаки, не имею­щие стоимости и заменяющие полноценные золотые деньги в функции средства обращения.

Монета — это слиток металла особой формы и пробы.

Кредитные деньги — это долговые обязательства, появление которых связано с развитием кредитных отношений.

Чек — письменное распоряжение лица, имеющего текущий счет, о выплате банком денежной суммы или ее перечислении на другой счет.

Вексель — письменное долговое обязательство, в котором указана величина денежной суммы и сроки ее уплаты должником. Он находится в обороте в качестве денег.

Электронные деньги — это система безналичных расчетов, производимых посредством использования электронной техники, охватывающая банки, пред­приятия розничной торговли, бытовых услуг и т. д.

С возникновением и распространением бумажных, кредитных и электронных денег все более остро встает проблема инфляции.

Инфляция (от лат. inflatio — вздутие) — обесценива­ние бумажных денег, проявляющееся в форме роста цен на товары и услуги, не обеспеченное повышением их ка­чества.

Виды инфляции:

1) По характеру протекания: открытая - отличается продолжи­тельным ростом цен на товары и услуги; скрытая (подавленная) - возникает при неизмен­ных розничных ценах на товары и услуги и одно­временном росте денеж­ных доходов населения;

2) В зависимости от темпа роста цен: умеренная (ползучая) - цены поднимаются в умеренном темпе и посте­пенно (до 10% в год); галопирующая - быстрый рост цен (при­мерно 100—150% в год; гиперинфляция - сверхвысокий рост цен (до 1000% в год);

3) По степени рас­хождения роста цен по различ­ным товарным группам: сбалансирован­ная - цены различных товаров относительно друг друга остаются неизменными; несбалансиро­ванная - цены различных товаров по отношению друг к дру­гу постоянно меняются.

Последствия инфляции

• Для сферы производства:

— снижение занятости, расстройство всей системы регулирования экономики;

— обесценение всего фонда накопления;

— обесценение кредитов;

— стимулирование с помощью высоких процентных ставок не производства, а спекуляции.

• При распределении доходов:

— отрицательное воздействие на население с фикси­рованными доходами, которые обесцениваются;

— обесценение доходов населения, что приводит к со­кращению текущего потребления;

— определение реального дохода уже не по количест­ву денег, которые человек получает в качестве дохода, а по количеству товаров и услуг, которые он может ку­пить;

— снижение покупательной способности денежной единицы.

• Для экономических отношений:

— владельцы предприятий не знают, какую цену ста­вить на свою продукцию;

— потребители не знают, какая цена является оправ­данной и какую продукцию выгоднее покупать в первую очередь;

 

— поставщики сырья предпочитают получать реаль­ные товары, а не быстро обесценивающиеся деньги, на­чинает процветать бартер;

— кредиторы избегают давать в долг.

•Для денежной массы

—деньги теряют свою ценность и перестают выпол­нять функции меры стоимости и средства

Между тем, умеренная инфляция полезна для эконо­мики, так как рост денежной массы стимулирует дело­вую активность, способствует экономическому росту, ус­коряет процесс инвестирования.

В экономической политике, направленной против инфляции, различают два подхода: один предусматрива­ет приспособление к инфляции - адаптационные меры, которые проявляются в индексации доходов, контролем за уровнем цен, другой — ее ликвидацию антиинфляционными мерами, связанными с активное снижением инфляции посредством экономического спада и роста безработицы

Если указанные меры не помогают, то тогда государ­ство будет вынуждено проводить денежную реформу.

Денежная реформа — это полное или частичное изменение денежной системы страны. Данные изме­нения могут осуществляться государством несколькими методами.

Методы денежной реформы:

1.Дефляция (от лат. de-flatio — выдувание) - увеличение покупательной способ­ности денег, достигаемое в результа­те ограничения денежной массы в об­ращении;

2.Деноминация (от лат. denominatio — пере­именование) - укрупнение денежной единицы пу­тем обмена в определенной пропор­ции старых денежных знаков на но­вые;

3.Девальвация (от лат. de — приставка, озна­чающая понижение, и valeo — стою) - уменьшение золотого содержания де­нежной единицы (при золотом стан­дарте) или снижение ее обменного курса по отношению к иностранным валютам.

4.Ревальвация (от лат. re — пристав­ка, означающая возоб­новление, возврат,и valeo — стою) повышение золотого содержания или валютного курса денежной еди­ницы государства, т. е. процесс, про­тивоположный девальвации.

5.Нуллификация (от лат.nullification-уничтожение) - объявление старых обесценившихся денежных знаков недействительны­ми, либо организация их обмена по очень низкому курсу.

Основными субъектами экономических отношений на денежном рынке являются банки.

Банк — это финансовая ор­ганизация, сосредоточившая временно свободные де­нежные средства предприятий и граждан с целью по­следующего их предоставления в долг или в кредит за определенную плату.

Функции банка:

• Прием и хранение депозитов (денег или ценных бу­маг, вносимых в банк) вкладчиков.

• Выдача средств со счетов и выполнение расчетов между клиентами.

• Размещение собранных денежных средств путем выдачи ссуд или предоставления кредитов.

• Покупка и продажа ценных бумаг, валюты.

• Регулирование денежного обращения в стране, включая выпуск (эмиссию) новых денег (функция толь­ко Центрального банка).

Современная банковская система представлена различными видами банков. ЕЕ составляют: Центральный госу­дарственный банк - проводит государствен­ную политику в области эмиссии, кредита, де­нежного обращения; коммерческие банки - выполняют финансово-кредитные операции на коммерческих началах; инвестиционные банки - специализируются на финансировании и дол­госрочном кредитова­нии, вкладывая капитал в промышленность, строительство и другие отрасли, а также в цен­ные бумаги; сберегательные банки - привлекают и хранят свободные денежные средства, денежные сбе­режения населения, вы­плачивая вкладчикам фиксированный процент, возрастающий с увеличе­нием срока хранения; ипотечные банки - предоставляют ссуды под имущественный за­лог, чаще всего под недвижимое имущество; инновационные банки - кредитуют инновации, т. е. обеспечивают освое­ние нововведений, внед­рение научно-техниче­ских достижений. В современном мире самой распространенной формой банковского предпринимательства является коммерче­ский банк.

Банковские операции делятся на активные, пассив­ные и банковские услуги.

Активные операции это прежде всего предоставле­ние кредитов. Пассивные операции связаны с моби­лизацией денеж­ных доходов и сбережений и их аккумуляцией. Банковские услуги осуществление на­личных и безна­личных плате­жей, выпуск и хра­нение ценных бумаг, трастовые (доверительные) операции и др.

Доход банка образуется как разница между процен­том займа и процентом вклада. К этому доходу может прибавляться прибыль от инвестиций, биржевых опера­ций, а также комиссионные вознаграждения. В современных условиях банки являются основой кредитных отношений. Логика производства такова, что деньги постоянно должны находиться в обороте. При этом у одних фирм в какой-то момент денежные средства временно высвобож­даются, а в это же время другие фирмы испытывают по­требность в деньгах, которых не имеют. Это противоре­чие разрешается с помощью кредита.

Кредит (лат.creditum — заём) — это ссуда в де­нежной или товарной форме, предоставляемая креди­тором заемщику на условиях возвратности, чаще всего с выплатой заемщиком процента за пользование кре­дитом.

Кредит выполняет ряд важных функций в экономической жизни общества:

- при помощи кредита проис­ходит перерас­пределение де­нежных средств между фирма­ми, районами и отраслями;

- кредит дает возмож­ность заменить в об­ращении действи­тельные деньги кре­дитными деньгами (банкнотами) и кре­дитными операция­ми (безналичными расчетами);

- кредит позволяет продуктивно использовать временно сво­бодные денеж­ные средства.

Процесс кредитование производится по определенным принципам. Выделяют следующие принципы кредитования:

- срочность (банк предоставляет заемщику деньги на определенно установленный срок);

- платность (банк предоставляет деньги во временное пользование только за плату – процент по кредиту);

- возвратность (финансовые ресурсы, полученные от кредитора, подлежат погашению в полном объеме);

- гарантированность (банк, оценивая платежеспособность заемщика, требует от него залог).

- принцип целевого использования (выражается в обязательном целевом использовании финансовых ресурсов, которые заемщик получил от кредитора).

Денежное обращение – это непрерывное движение денег, выполняющих функции средства обращения и средства платежа.

Движение денег в экономике осуществляется в трех формах:

1) Обращение денег в качестве платежных и расчетных средств. Это денежные потоки, обслуживающие различные сделки.

2) Движение в качестве заемных средств или кредита осуществляется благодаря специально организованной структуре, получившей название «банковская система».

3) Движение денег и ценных бумаг.

Для нормального развития экономики постоянно требуется мобилизация временно свободных денежных средств физических и юридических лиц, их распределение и перераспределение на коммерческой основе между различными секторами экономики. Денежные средства могут быть вложены в производственную и торговую деятельность, в недвижимость, драгоценные металлы. С течением времени они могут принести прибыль, если правильно выбраны направления и условия, на которых вкладываются деньги как капитал. Прежде чем вложить капитал, его нужно накопить или откуда-нибудь получить. Такой сферой деятельности является финансовый рынок.

Финансовый рынок — это обычный рынок, на ко­тором закон спроса и предложения определяет цену финансовым активам.

Особенность финансового рынка заключается в том, что ценой денег является ставка процента. Она зависит от спроса на деньги и предложения на финансовом рын­ке. Если предложения денег не хватает для покрытия спроса, за деньги продают ценные бумаги.

В действительности ставка процента зависит не толь­ко от спроса и предложения на денежном рынке. Измене­ние ставки процента связано с риском; на ставку процен­та влияют сроки инвестиций, размер ссужаемых денег, налогообложение, политика государства.

Финансовый рынок представляет собой синтез двух рынков: рынка банковских ссудных ресурсов (это сложившаяся в стране банковская система) и рынка ценных бумаг (это то рынок, где осу­ществляется выпуск и купля-про­дажа ценных бумаг).

Ценная бумага — это документ, составленный по установленной форме и при наличии обязательных рек­визитов, удостоверяющий имущественные права, осу­ществление или передача которых возможны только при предъявлении этого документа.

На фондовом рынке продаются акции, облигации и др. Акция - ценная бумага, свидетельст­вующая о праве на долю соб­ственности в капитале ком­пании и получении дохода. Облигация – это ценная бумага, выражаю­щая долговые обязательства. Обычно операции с ценными бумагами проводятся на фондовой бирже.

Фондовая биржа — это организованный рынок, на котором осуществляются сделки с ценными бумагами и иными финансовыми инструментами и деятель­ность которого контролируется государством.

Функции фондовой биржи:

— Мобилизация средств для долгосрочных инвести­ций в экономику и финансирования государственных программ.

— Осуществление купли-продажи акций, облигаций акционерных компаний, облигаций государственных займов и других ценных бумаг.

— Установление в ходе торгов курса ценных бумаг, обращающихся на бирже.

— Распространение информации о котировках цен­ных бумаг и о состоянии на финансовом рынке в целом.

Главным механизмом, призванным регулировать экономическую активность и денежные отношения в стране в стране, является денежно-кредитная политика.

Денежно-кредитная политика — это совокуп­ность мероприятий государства в области денежного обращения и кредита, направленных на регулирование экономиче­ского роста, сдерживание инфляции, обеспечение заня­тости и выравнивание платежного баланса.

Денежно-кредитная политика служит одним из важ­нейших методов вмешательства государства в процесс воспроизводства. Основная цель денежно-кредитной политики

стремление обеспечить устойчивые темпы роста на­ционального производства, стабильные цены, высокий уровень занятости, сбалансированный бюджет государ­ства.

 

Объект денежно-кредитной политики — соотноше­ние спроса и предложения на денежном рынке. Основной институт, реализующий денежно-кре­дитную политику, — Центральный банк.

Функции Центрального банка:

- регулирует эконо­мику посредством проведения денеж­но-кредитной поли­тики;

- является эмиссионный центром страны (только он имеет право выпус­кать в обращение де­ньги, банкноты);

- сосредоточивает у себя ми­нимальные резервы ком­мерческих банков, что дает ему возможность контро­лировать их деятельность.

Основные инструменты денежно-кредитной политики государства:

1.Операции на открытом рынке - связаны с куп­лей-продажей ценных бумаг (облигаций федерального займа (ОФЗ), государствен­ных казначейских обязательств (ГКО) и др.) Центральным банком за наличные деньги. Если Центральный банк продает ценные бумаги, то он получает взамен денежные средства, количество денег в обращении со­кращается, процент возрастает, деньги опять становятся «дорогими». Если же Централь­ный банк покупает ценные бумаги, про­исходит падение нормы процента и «уде­шевление» денег. Таким образом, это при­водит к уменьшению или увеличению банковских резервов, а также к увеличе­нию или сокращению денежной массы

2.Политика учет­ной ставки - позволяет регулировать активность ком­мерческих банков. Достигается это путем изменения учетной ставки процента. Учетная ставка процента — это норма процента, по которой Центральный банк предоставляет кратковременные креди­ты коммерческим банкам. Коммерческие банки для осуществления своей деятельности берут кредит у Цент­рального банка под определенный процент, т. е. учетную ставку (скажем, 80%). Банки предоставляют полученные средства своим клиентам под процент, который выше учет­ного (скажем, 100%). Если Центральный банк повысит учетную ставку процента, то коммерческие банки поднимут ставку про­цента своим клиентам. Если Центральный банк снизит учетную ставку, то же самое сделают и коммерческие банки. Таким об­разом, Центральный банк воздействует на экономику, проводя политику «дешевых» или «дорогих» денег, чтобы стимулировать или охладить деловую активность.

3. Изменение нормы обяза­тельных резервов. В соответствии с законом часть средств коммерческие банки обязаны хранить в ви­де резервов в Центральном банке. Размер этого резерва устанавливает Центральный банк. При его снижении у коммерческих банков расширяются возможности разме­щать деньги среди своих клиентов, денеж­ная масса в стране растет. С увеличением резерва предложение денег сокращается, цена на них, т. е. уровень процента, возрас­тает, деньги становятся «дорогими». Поли­тика резервов, проводимая Центральным банком, является наиболее жестким ин­струментом денежно-кредитного регулиро­вания.

Для нормального функционирования экономики важ­но, чтобы денежно-кредитная система была стабильна.

Меры по стабилизации денежно-кредитной системы:

1.Совершенствование банковского законодательства

2.Приведение в соответствие уровня минимальных банковских резервов и уровня ставки

3.Развитие новых форм денежно-кредитных услуг и регулирование емкости кредитного рынка

 

Налоговая политика

Налоговая политика — это система мероприятий государства в области налогообложения, которая стр­оится с учетом компромисса интересов государства и налогоплательщиков.

Как часть общей экономической политики государст­ва она определяется целями общества. Эти цели форму­лируют требования к налоговой базе, тяжести налогооб­ложения и способам изъятия доходов. Государство, призванное обеспечить наилучшие ус­ловия для эффективного экономического роста, нужда­ется в ресурсах для выполнения этой миссии. Такие ре­сурсы не могут сформироваться исключительно за счет собственных источников государства, доходов от госу­дарственных предприятий. И государство для формиро­вания своих денежных доходов вынуждено изымать часть доходов частного сектора.

Налогообложению подлежат: прибыль; доходы, стоимость определен­ных товаров; имущество, передача собственности (дарение, продажа, на­следование); операции с ценными бумагами; отдельные виды деятель­ности.

Налоги — это обязательные платежи физических и юридических лиц государству.

Налоги подразделяются на прямые и косвенные, федеральные, региональные и местные.

Прямые налоги – это обязательные платежи, взимаемые государством с доходов или имущест­ва юридических и физи­ческих лиц (подоходный налог с населения и на­лог на прибыль с фирм, налог на имущество, не­движимость, дарение, наследство, финансовые операции).

Косвенные налоги устанавливаются в виде надбавок к цене товара и услуг (ак­цизные сборы, налог с продаж, частично налог на добавлен­ную стоимость, тамо­женные пошлины, налог на экспорт).

Федеральные налоги перечисляются в федеральный бюджет, устанавливаются Налоговым кодексом РФ и обязательны к уплате по всей территории РФ (подоходный налог, таможенная пошлина и др.)

Региональные налоги перечисляются в бюджет субъектов РФ, устанавливаются НК РФ, законодательными органами субъектов РФ и обязательны к уплате на территории соответствующих субъектов РФ (налог на имущество предприятий, лесной налог, плата за воду и др.)

Местные налоги поступают в местный бюджет, устанавливаются НК РФ и нормативными актами представительных органов местного самоуправления и обязательны к уплате на территории соответствующих муниципальных образований (земельный налог, налог на рекламу, налог на содержание жилого фонда и др.)

При формировании налоговой системы необходимо учитывать принципы налогообложения. Принципы налогообложения - это правила, ко­торыми следует руководствоваться при построении налоговой системы.

Основные принципы налогообложения:

- принцип спра­ведливости - означает равенство налогов на доходы рыночных структур. Налоги должны быть равными для каждого уровня дохода; - принцип опреде­ленности и точ­ности налогов – подразумевает, что размер налогов, сроки, способ и порядок их начисления должны быть точно опре­делены и понятны налогоплательщикам; - принцип удобст­ва взимания на­логов для нало­гоплательщиков – заключается в том, что каждый налог должен взиматься в то вре­мя и тем способом, при котором платель­щику легче выполнить требования налого­обложения; - принцип эконо­мичности (эф­фективности) – означает необходимость соблюдения условий, при которых: разрыв между расходами по сбору и ор­ганизации налогообложения и самими на­логовыми поступлениями должен быть наибольшим; тяжесть налогообложения не должна подрывать возможность продолжения Стимулирую­щая (антиин­фляционная)про­изводства и лишать государство в после­дующем налоговых поступлений;

- принцип обяза­тельности - подразумевает неизбежность осуществления платежа.

Функции налогообложения:

1) Фискальная (обеспечение финансирования государст­венных расходов на содержание государст­венного аппарата, обороны страны и той части непроизводственной сферы, которая не имеет достаточных средств, например, фундаментальной науки, многих учебных заведений, библиотек и т. д.).

2) Распределитель­ная (перераспределение доходов между разны­ми социальными слоями с целью сглажи­вания неравенства в обществе).

3) Стимулирующая (стимулирование развития научно-техни­ческого прогресса, увеличения числа рабо­чих мест, капитальных вложений в расши­рение производства путем применения льготного налогообложения).

4) Социально-вос­питательная (сдерживание потребления вредных для здоровья продуктов путем устанавления на них повышенных налогов),

5) Конкретно-учет­ная (осуществление учета доходов граждан, предприятий и организаций).

 

Безработица.

Безработица это социально-экономическое явле­ние, при котором часть трудоспособного населения не может найти себе работу и становится резервной ар­мией труда.

Безработный и неработающий не являются синони­мами. Человек может не работать по многим причинам: студенты очной формы обучения, пенсионеры, инвали­ды, матери, воспитывающие детей в возрасте до трех лет и т. д. К категории безработных относят тех, кто ищет работу. Считается, что современная рыночная экономика мо­жет иметь определенный уровень естественной безрабо­тицы, допустимый размер которой составляет 5,5% — 6,5% трудоспособного населения страны. В этом случае говорят об экономике полной занятости.Различают несколько видов безработицы: Структурная - невозможность трудоустройства из-за различий в структуре спро­са и предложе­ния рабочей си­лы разной ква­лификации. Фрикционная - временная неза­нятость, обуслов­ленная доброволь­ным переходом ра­ботника с одной работы на другую, чем и вызван пе­риод временного увольнения. Циклическая - характерна для экономи­ческого кризи­са, возникает в результате спада произ­водства. Скрытая - работник дает согласие на не­полный рабочий день или непол­ную рабочую неделю из-за невозможнос­ти иного трудо­устройства. Застойная - длительная безработица, чередующая­ся с краткими периодами временной, случайной работы. Сезонная – возникает в результате изменения спроса на рабочую силу в зависимости от времени года (сельское и лесное хозяйство, рыболовство и охотничье хозяйство, строительство и др.)

Безработица является характерной чертой рыночной экономики. Поэтому полной занятости в условиях рыночного хозяйства быть не может. Понятие «полная занятость» не означает полного отсутствия безработицы. Экономисты считают фрикционную и структурную безработицу совершенно неизбежной. Уровень безработицы при полной занятости называется естественным уровнем безработицы.

Последствия безработицы: Позитивные проявляются в том, что формируется мобиль­ный «резерв» рабочей си­лы, который можно задей­ствовать при расширении производства; - сдерживаются требова­ния профсоюзов в части по­вышения заработной пла­ты, что снижает предпола­гаемый уровень инфляции; - усиливается трудовая мотивация работающих, так как гарантии занятос­ти и опасение потерять ра­боту начинают выступать в качестве самостоятельно­го стимула к труду. Негативные заключаются в том, что происходит - недоиспользование экономиче­ского потенциала общества, ког­да реальный ВНП существенно меньше потенциального; - снижение уровня жизни насе­ления; - потеря профессиональных зна­ний и навыков, что затрудняет возможность трудоустройства; - моральная травма, ведущая к алкоголизму, наркомании, само­убийствам, росту преступности.

 

 




Читайте также:
Как вы ведете себя при стрессе?: Вы можете самостоятельно управлять стрессом! Каждый из нас имеет право и возможность уменьшить его воздействие на нас...
Как выбрать специалиста по управлению гостиницей: Понятно, что управление гостиницей невозможно без специальных знаний. Соответственно, важна квалификация...



©2015-2020 megaobuchalka.ru Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. (351)

Почему 1285321 студент выбрали МегаОбучалку...

Система поиска информации

Мобильная версия сайта

Удобная навигация

Нет шокирующей рекламы



(0.03 сек.)
Поможем в написании
> Курсовые, контрольные, дипломные и другие работы со скидкой до 25%
3 569 лучших специалисов, готовы оказать помощь 24/7