Анализ ликвидности баланса. Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств организации ее активами, срок превращения которых в денежные средства соответствует сроку погашения обязательств.

Анализ ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку платежеспособности организации, т. е. ее способности своевременно и полностью рассчитываться по своим обязательствам. Оценить ликвидность можно как с помощью расчета различных коэффициентов платежеспособности (ликвидности), так и непосредственно по балансу, сравнивая абсолютные величины отдельных подразделов актива и пассива.

Средства по активу группируют по степени их ликвидности, располагают в порядке убывания ликвидности и сравнивают с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков.

В зависимости от степени ликвидности активы предприятия подразделяются на следующие группы:

А1 – наиболее ликвидные активы; к ним относятся все статьи денежных средств и краткосрочные финансовые вложения (стр.1 240 +
+ стр.1 250).

А2 – быстро реализуемые активы; включают дебиторскую задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты (по данным формы 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу» стр. 5 510).

А3 – медленно реализуемые активы; представляет собой сумму запасов и затрат, налога на добавленную стоимость, дебиторской задолженности (более 12 месяцев) и прочих оборотных активов (стр. 1 210 + стр. 1 220 + (стр. 1 230 – стр. 5 510) + стр. 1 260).

А4 – трудно реализуемые активы; равняются стоимости внеоборотных активов (стр. 1 100).

Пассивы группируются по степени срочности их оплаты:

П1 – наиболее срочные обязательства; равны величине кредиторской задолженности (стр. 1 520).

П2 – краткосрочные пассивы; включают краткосрочные заемные средства, оценочные обязательства и прочие краткосрочные обязательства (стр. 1 510 + стр. 1 540 + стр. 1 550).

П3 – долгосрочные пассивы; к ним относятся долгосрочные заемные средства и доходы будущих периодов (стр. 1 400 + стр. 1 530).

П4 – постоянные или устойчивые пассивы; представляют собой статьи раздела III баланса «Капитал и резервы» (собственный капитал организации) (стр. 1 300).

В результате сопоставления итогов приведенных выше групп по активу и пассиву возможны следующие ситуации (табл. 2.2).

Таблица 2.2

Тип финансовой ситуации

Абсолютная ликвидность баланса встречается редко и представляет собой крайний тип финансовой устойчивости. Наиболее характерна и желательна для предприятия нормальная устойчивость, гарантирующая его платежеспособность.

При неустойчивом финансовом состоянии, сопряженным с нарушением платежеспособности, сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения собственного капитала, а также дополнительного привлечения долгосрочных заемных средств.

Кризисное состояние обычно означает, что предприятие находится на грани банкротства.

Результаты расчетов по анализируемой организации можно оформить в виде табл. 2.3.

По данным табл. 2.3 дается характеристика структуры активов и пассивов предприятия, а также определяется тип ликвидности баланса.

Проводимый по предложенной схеме анализ ликвидности является приблизительным. Более точно оценить ликвидность баланса можно на основе детальной разбивки первых трех групп активов и пассивов на части, соответствующие различным срокам превращения в денежные средства для активов и различным срокам погашения обязательств для пассивных статей. Например: до 3 месяцев, от 3 до 6 месяцев, от 6 месяцев до года, свыше года.

Таблица 2.3

Анализ ликвидности баланса

Более детальным также является анализ платежеспособности при помощи финансовых коэффициентов.

Выводы

В этом разделе обобщаются результаты анализа бухгалтерского баланса предприятия: структуры активов и пассивов, их сбалансированности, динамики изменения отдельных статей.

В общих чертах признаками «хорошего» баланса являются:

1) увеличение валюты баланса;

2) темпы роста оборотных активов выше, чем внеоборотных;

3) собственный капитал превышает заемный и темпы его роста выше;

4) темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности уравновешивают друг друга;

5) доля собственных средств в оборотных активах превышает 10%;

6) предприятие обладает нормальной финансовой устойчивостью (текущей ликвидностью баланса);

7) в балансе отсутствует статья «Непокрытый убыток».