Комплексный подход к диагностике кризисного состояния

В процессе комплексного диагностического анализа используются не только данные, содержащиеся в отчетной информации, но и технико-экономическая, маркетинговая, прогнозно-финансовая информация, а также данные, полученные в результате проведения аудита, статистические материалы.

Использование перечисленной информации на этапе проведения комплексного диагностического анализа позволяет определить причины (выявить и оценить влияние факторов), обосновать решения (планы) и сформулировать рекомендации по финансовому оздоровлению, обеспечить контроль выполнения планов и осуществить текущий мониторинг. [8]

Следует отметить, что результативность комплексного диагностического анализа зависит от того, какого качества, полноты и достоверности была информация, используемая для проведения предварительного диагностического анализа.

В таблице представлены источники данных и требуемые показатели для комплексного (внутреннего) диагностического анализа финансовой несостоятельности.

№	Блоки анализа	Источник информации	Требуемые (входящие) для анализа показатели (данные)
1.	Анализ состава участников общества (акционеров, пайщиков)	Устав, учредительный договор, сведения об акционерах и дивидендной политике	Структура акционеров, новые собственники, распределение дивидендов
2.	Анализ оптимальной организационной структуры хозяйствующего субъекта, связь с дочерними организациями	Учредительные документы, штатное расписание, данные о дочерних организациях, данные консолидированной отчетности	Состав дочерних и зависимых организаций, доля дочерних и зависимых организаций в прибылях материнской организации, в суммарном денежном потоке, величина финансовой помощи дочерним и зависимым обществам, величина дебиторской задолженности
3.	Анализ качества менеджмента и оценка эффективности управления	Договоры о сотрудничестве между клиентами и банками, информация отдела кадров, данные бухгалтерского учета о задержке заработной платы, форма 2 "Отчет о прибылях и убытках", список дебиторов и кредиторов, акты налоговых проверок, данные аналитического и синтетического учета	Санкции налоговых органов, просроченная дебиторская и кредиторская задолженность, доля неденежных поступлений в выручке, распределение денежных потоков по коммерческим банкам, текучесть кадров, особенно менеджеров, уровень квалификации работников
4	Анализ деловой репутации	Данные аудиторских и налоговых проверок, постановления об аресте счетов, данные бухгалтерского учета о составе внереализационных расходов, главная книга	Санкции, судебные разбирательства, арест счетов и имущества
5	Анализ динамики и структуры продаж	Хозяйственные договоры. форма №1-П "Сведения о производстве продукции", форма № 2 "Отчет о прибылях и убытках", данные бухгалтерского учета. бизнес-план	Ассортимент реализованной продукции, объем реализации с учетом договорных обязательств, выручка от продаж за отчетный и предыдущий периоды, потребители продукции
6	Анализ ценовой политики, конкурентной среды	Бизнес-план, маркетинговый план, статистические материалы, отраслевые данные, информационные бюллетени	Коммерческие возможности организаций, работающих в той же отрасли, рыночные цены, собственная ценовая политика
7	Анализ конкурентных преимуществ и качества продукции	Акты рекламаций, бизнес- план (раздел "Товар"), стандарты качества, ин формация технического контроля, договоры на экспорт продукции формация технического контроля, договоры на экспорт продукции	Объем продукции на экспорт, количество рекламаций на продукцию, обновление продукции, количество заключенных договоров заключенных договоров
8	Анализ каналов распределения товаров	Маркетинговый план, бизнес-план (раздел "Рынок сбыта"), статистические сборники, хозяйственные договоры	Рынки сбыта, покупатели, рыночные цены, ценовая политика, операционный и географический сегменты реализации товара
9	Анализ структуры активов, оценка их технического состава	Приказ об учетной политике, формы бухгалтерской отчетности №1.4 5, форма статистической отчетности №11 "Сведения о наличии и движении основных фондов (средств) и других нефинансовых активов", формы оперативной отчетности отдела главного механика, регистры налогового учета	Состав внеоборотных и оборотных активов, движение амортизируемого имущества, движение денежных средств, состав дебиторской и кредиторской задолженности
10	Анализ структуры пассивов	Бухгалтерская отчетность, формы №1,3. кредитные договоры, учетная политика, регистры бухгалтерского учета	Величина собственного и заемного капитала, изменения собственного капитала, виды кредитов, структура кредиторской задолженности
11	Анализ состава и достаточности трудовых ресурсов. квалификация персонала	Информация отдела кадров, сведения о деятельности организации, форма №1-4 "Сведения о численности, заработной плате и движении работников", форма №1-Т "Сведения о численности и заработной плате по видам деятельности"	Численность работников по категориям, число принятых и уволенных, уровень образования и квалификации, величина фонда заработной платы, прочие виды вознаграждений работников
12	Анализ уровня технологии	Технологическая документация, схемы бизнес-процессов, технические материалы, план организационно-технических мероприятий, форма №5	Применение прогрессивных технологий, научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы, средства автоматизации и механизации
13.	Анализ себестоимости	Данные синтетического и аналитического учета, форма № 2 "Отчет о прибылях и убытках", форма № 5 "Приложение к балансу", форма №1 - предприятие, плановые и отчетные калькуляции	Расходы по обычным видам деятельности, состав статей затрат, затраты на один рубль продукции, коммерческие и управленческие расходы
14.	Анализ величины доходов, расходов, прибыли	Данные аналитического, бухучета по счетам 90 "Продажи".91 "Прочие доходы и расходы".99 "Прибыль и убыток".84 "Нераспределенная прибыль (убыток)", форма №2 "Отчет о прибылях и убытках", форма №5 "Приложение к балансу" финансовый план	Состав операционных и внереализационных доходов и расходов, прибыль от продаж, прибыль до налогообложения, чистая прибыль
16	Прогноз изменения параметров финансового состояния	Бухгалтерская отчетность, учетная политика, данные синтетического и аналитического учета о дебиторах и кредиторах, доходах и расходах, аудиторские заключения, прогнозная финансовая информация (бизнес-план. ТЭО)	Состав имущества и капитала, непокрытые убытки, величина дебиторской и кредиторской задолженности, прибыль, убыток от продаж, приток и отток денежных средств, изменение капитала.

Предлагается перечень показателей, минимально необходимых для проведения диагностики банкротства предприятия:

1. Показатели платежеспособности: коэффициенты абсолютной и быстрой ликвидности, промежуточный коэффициент покрытия.

К_{абс. ликв}. = (денежные средства + текущие финансовые инвестиции) / текущие обязательства

К_{пром. покр}. = (денежные средства + текущие финансовые инвестиции + дебиторская задолженность) / текущие обязательства

К_{быстр ликв} = денежные средства, расчеты и другие активы / текущие обязательства

2. Показатели состояния и структуры капитала: коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами, коэффициент автономии, коэффициент задолженности, коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности.

Кобесп. сосбт ср = собственные оборотные средства / запасы и расходы

Кавтономии = собственные средства / имущество предприятия

Ксоот. кредит. и дебит = кредит. задолженность/ дебит. задолженность

Кзадолж. = всего задолженность акционер. / всего активов

3. Показатели оборотности: коэффициент деловой активности, оборотность материальных запасов, оборотность дебиторской задолженности.

Кдел. активн. = чистый доход/ итог баланса

Коб. мат. запасов = чистый доход/ материальные запасы

Коб. дебит. задолж. = чистый доход/ дебиторская задолженность

4. Показатели прибыльности: коэффициент рентабельности всех активов, коэффициент прибыльности собственного капитала, рентабельность инвестированного капитала, рентабельность, продажа.

Крент. всех активов = прибыль от всех видов деятельности предприятия / итог баланса

Кприб. соб. капитала = чистая прибыль / средняя величина собственного капитала

Крент. инвест. капит. = прибыль от инвестиционной деятельности / средняя величина инвестированного капитала

Крент. продаж = прибыль от основной деятельности / чистый доход

Приведенная система индикаторов оценки угрозы банкротства может быть расширена с учетом особенностей финансовой деятельности предприятия и целей диагностики. Анализ отдельных сторон кризисного финансового развития предприятия осуществляется стандартными методами. Основу такого анализа составляет сравнение фактических показателей-индикаторов с нормативными и выявления отклонения в динамике. Рост размеров негативных отклонений характеризует накопление кризисных явлений в финансовой деятельности предприятия. [10]

Список использованной литературы

1. Гражданский кодекс РФ (часть первая) от 30.11.94 №51-ФЗ - М. ИНФРА-М норма 1996

2. Федеральный закон "О несостоятельности (банкротстве)" от 08.01.98 № 6-ФЗ СЗ РФ 1998 №2 ст.222

3. Постановление Правительства РФ "О некоторых мерах по реализации законодательства о несостоятельности (банкротстве) предприятий" от 20.05.94 №498 РГ 1994 27 мая

4. Ансофф И. Стратегическое управление /Под ред.Л.И. Евенко. Пер. с англ. - М.: Экономика, 2003.

5. Антикризисное управление: от банкротства к финансовому оздоровлению /Под ред. Г.П. Иванова. - М.: Закон и право, 2005.

6. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. - М.: ДИС, 2005.

7. Балабанов И.Т. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. - М.: Финансы и статистика, 2004.

8. Бандурин В.В., Ларицкий В.Е. Проблемы управления несостоятельными предприятиями в условиях переходной экономики. - М.: Наука и экономика, 1999.

9. Богачев В.Ф. Промышленность России: антикризисные стратегии предприятий. - СПб.: Издательский дом "Коврус", 2005.

10. Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами. - М.: Финансы и статистика, 2005.

11. Стратегия и тактика антикризисного управления фирмой / Под ред. А.П. Градова и Б.И. Кузина. - СПб.: Специальная литература, 2002.

12. Уткин Э.А. Антикризисное управление. - М.: ЭКМОС, 2005.

13. Уткин Э.А. Планирование и организация предпринимательской деятельности. - М.: ЭКМОС, 2003.

14. Уткин Э.А. Финансовое управление. - М.: ЭКМОС, 200-.

15. Финансы предприятия /Под ред.Е.И. Бородиной. - М.: ЮНИТИ, 2005.

16. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. - М.: Инфра-М, 2003.