Методические рекомендации. Анализ финансового состояния предприятия проводится на основании данных

Анализ финансового состояния предприятия проводится на основании данных бухгалтерского баланса. Чтобы получить при анализе достоверные выводы нужно предварительно подготовить баланс к анализу и убедиться в его реальности.

Анализ финансового состояния начинают с изучения общего объема и структуры средств и источников их формирования. "Чтение" баланса представляет собой первый этап анализа финансового состояния. При "чтении" баланса выявляется. что представляют собой финансовые­ ресурсы предприятия, что с ними произошло за отчетный период. дается ·оценка происшедших изменений. для получения ответа на эти вопросы проводится горизонтальный и вертикальный анализ. В процессе горизонтального анализа сравниваются показатели баланса на конец и начало отчетного периода и определяются изменения в абсолютных величинах. Этот расчет делается по каждому разделу баланса и по итоговой строке. В процессе вертикального анализа рассчитывается удельный вес каждого раздела актива и пассива в итоговой величине баланса на начало и конец периода.

Уд. Вес = величина каждого раздела актива (пассива) х100

итог актива (пассива)

Затем таким же образом рассчитывается изменение удельных весов по каждому разделу баланса в результате такого расчета можно определить за счет какого вида капитала в основном произошло изменение его общей величины и на изменение какого вида имущества в основном это повлияло.

После анализа общего объема и структуры средств, источников их формирования, необходимо перейти к более глубокому анализу основных разделов хозяйственной деятельности предприятия.

При анализе финансового состояния необходимо определить наличие и состав основных и оборотных средств торгового предприятия их размещение по отраслям деятельности. изменение в источниках их формирования; состояние и использование оборотных средств. их оборачиваемость. Оборачиваемость оборотных средств выражается числом оборотов в течение отчетного периода или продолжительностью одного оборота в днях.

При анализе основных средств необходимо изучить изменение их объема и состава, причины изменений, рассчитать показатели эффективности их использования. Важно выявить состояние дебиторской задолженности, отвлечение оборотных средств из обращения. Необходимо знать. что в большинстве случаев эта задолженность возникает в результате нарушения предприятиями расчетно-финансовой дисциплины.

Платежеспособность - это один из важнейших показателей, характеризующих финансово-хозяйственную деятельность торгового предприятия. Показатель платежеспособности представляет собой соотношение наличия платежных средств предприятия и срочных обязательств на определенную дату. Если сумма платежных средств превышает размер срочных к погашению обязательств, то предприятие является платежеспособным. При определении платежеспособности на любую дату. нельзя ограничиваться только сопоставлением суммы платежных средств с размером срочных к погашению обязательств. Необходимо выявить неиспользованные ресурсы и мобилизовать их для укрепления финансового положения торгового предприятия и повышения его платежеспособности. При анализе платежеспособности рассчитываются коэффициенты ликвидности:

К, текущей ликвидности = оборотные средства___

краткосрочные обязательства

Рекомендуемая норма коэффициента от 1 до 2.

Этот коэффициент показывает достаточность оборотных средств у предприятия. которые могут быть использованы для погашения своих краткосрочных обязательств и характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности.

КсрочнойДенежные + Краткосрочные + Дебиторская + Прочие оборотные

Ликвидности= средства финанс.влож. задолжн. Средства

Краткосрочные обязаительства

Этот коэффициент показывает платежные возможности предприятия при условии своевремен­ного проведения расчетов с дебиторами.

Рекомендуемая норма коэффициента более 1 (>1).

Краткосроч.

К абсолютной = Денежные ср-ва + фиананс.вложения

ликвидности краткосрочную задолженность

Этот коэффициент показывает какую долю краткосрочных обязательств может погасить предприятие немедленно за счет денежных средств.

Рекомендуемая норма в преджелах 0,2- 0,7.

Для расчета стоимости чистых активов принимаются отдельные статьи баланса и находится разность между суммой статей актива и пассива.

Полученная стоимость чистых активов сравнивается с величиной уставного капитала. Если выявляется отрицательный результат или стоимость чистых активов меньше величины уставного капитала, то предприятие считается неплатежеспособным и неликвидным, то есть не имеет возможности в любой момент произвести погашение задолженности по заемным средствам.

Анализ финансовой устойчивости проводится с помощью коэффициентов финансовой устойчивости, которые рассчитывают на начало и конец отчетного периода, сравниваются с действующими нормативами, затем оценивается значение каждого коэффициента и делается вывод о финансовой устойчивости организаии.

К автономии = собственный капитал

(концентрации собст.капитала) общая сумма капитала

Оптимальное значение более ( >) 5 Он показываетдолю собственных средств в общей сумме источников, характеризует независимость финансового состояния предприятия от заемных источников средств.

К финанс.завис. = все обязательства Оптимальное значение - менее 1

собственный капитал

Он показывает, сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль собственных средств. Превышение нормы означает зависимость предприятия от внешних источников, потерю финансовой устойчивости.

Кманеврен.= Собственные оборотные средства Оптим.значение – 0,5

собст.капиталасобственный капита

Он показывает способность предприятия поддерживать уровень собственного оборотного капитала и пополнять средства за счет собственных источников. Чем ближе значение коэффициента к верхней границе - 1 (- сумма собственных оборотных средств), тем больше возможностей финансового маневра предприятия.

К обеспеч. Собственные оборотные средства Оптим.знач. 0,6- 0,8