Оценка рентабельности деятельности предприятия

 

Результативность функционирования предприятия чаще всего оценивается показателями рентабельности (доходности). Для правильной оценки причин изменений коэффициентов рентабельности предприятия за анализируемый период целесообразно предварительно обобщить данные форм бухгалтерской и статистической отчетности [10].

Исходные данные для расчета показателей рентабельности ООО "Автозаводстрой" представим в таблице 8 (см. приложение 9).

Рассчитаем финансовые коэффициенты, характеризующие рентабельности деятельности ООО "Автозаводстрой" на конец 2010 года:

рентабельность собственного капитала, %:

 

г. Рсобст. кап = 4725/- 6054 * 100% = - 78,5%;

 

рентабельность авансированного капитала, %:

 

г. Раванс. кап = 4725/152036 * 100% = 3,11%;

 

рентабельность оборотных активов, %:

 

г. Робор. акт = 4725/114037,5* 100% = 4,14%;

 

рентабельность внеоборотных активов, %:

 

г. Рвнеоб. акт = 4725/37998,5 * 100% = 12,437%;

 

рентабельность производства, %:

 

г. Рпроизв = 30284/660591 * 100% = 4,58%;

 

рентабельность продаж (по чистой прибыли), %:

 

г. Рпродаж = 4725/690875 * 100% = 0,68%;

 

рентабельность продаж (по прибыли от продаж), %:

 

г. Рпродаж = 30284/690875 * 100% = 4,38%;

 

рентабельность активов, %:

 

г. Робор. акт = 10043/152036 * 100% = 6,61%.

 

Аналогичным образом рассчитаем коэффициенты на конец 2011 и 2012 года, результаты расчетов представим в таблице 9 (см. приложение 10).

Как видно из таблицы, показатели рентабельности предприятия ООО "Автозаводстрой" характеризуются положительной динамикой. Высокие значения показателей рентабельности в 2011 году свидетельствуют о эффективности деятельности предприятия ООО "Автозаводстрой" в данный период. В 2012 году по сравнению с 2011 годом все показатели рентабельности деятельности ООО "Автозаводстрой" снизились, однако были не ниже уровня 2010 года. Рентабельность продаж, исчисленная по прибыли от продаж, в 2012 году составила 6, 19%, что выше уровня 2010 года на 1,81 пункта, рентабельность продаж по чистой прибыли составила 2,08%, что также выше уровня 2010 года на 1,4 пункта. Это свидетельствует о улучшении эффективности хозяйственной деятельности предприятия в 2012 году в сравнении с 2010 годом [12].

Показатели, отражающие эффективность основной деятельности на протяжении 2010 - 2012 гг. значительно возросли - это происходит и с рентабельностью продаж, и с рентабельностью производства; итоговые показатели эффективности также увеличились, в частности, рентабельность собственного капитала увеличилась на 120,59 пункта, рентабельность активов на 10,54 пункта. Произведем факторный анализ рентабельности продаж ООО "Автозаводстрой" за период 2010 - 2012гг. Исходные данные для факторного анализа рентабельности продаж представим в таблице 8.

 

Таблица 10 - Исходные данные для факторного анализа рентабельности продаж ООО "Автозаводстрой"

Показатель	Условное обозначение	2010 г.	2012 г.	Отклонение
1 Выручка от продаж, тыс. руб.	N	690875	1183773	492898
2. Себестоимость проданных товаров, тыс. руб.	S	660591	1110487	449896
3. Прибыль от продаж, тыс. руб.	N - S - КР	30284	73286	43002
4. Рентабельность продаж, %	Рп / N	4,38	6, 19	1,81

 

Расчет влияния изменения выручки от продаж, себестоимости продукции на рентабельность продаж определим методом цепных подстановок:

 

изменение рентабельности продаж факторы повлияли следующим

образом.

Изменение выручки от продаж:

Рп (N) = 0,4419 - 0,0438 = +0,3981 = 39,81.

 

Изменение себестоимости проданных товаров:

Рп (S) = 0,0619 - 0,4419 = - 0,38 = - 38,0.

 

Совокупное влияние факторов:

 

,19 - 4,38 = 39,81 - 38,0+1,81 = +1,81

 

Следовательно, в 2012 году по сравнению с 2010 годом рост объема выручки от продаж способствовал снижению убыточности продаж на 0,3981. Рост же себестоимости проданных товаров повлек за собой увеличение убыточности продаж и составил 0,38. В целом прибыльность продаж в 2012 году по сравнению с 2010 годом возросла на 1,81%.

Итак, увеличение показателей рентабельности в динамике свидетельствует о повышении эффективности деятельности, степени доходности, прибыльности ООО "Автозаводстрой".

На основании вышеизложенного можно сделать следующий вывод.

Результаты анализа за 2010 - 2011 гг. показали, что предприятие достигло высоких показателей деятельности. Выручка увеличилась на 69,1%, прибыль от продаж на 173,4%, чистая прибыль на 842,6%, что свидетельствует об увеличении объемов реализации продукции или оказываемых услуг. Краткосрочные обязательства предприятия увеличились на 11,1%, и темпы их роста не превышают темпы увеличения выручки от реализации. Это свидетельствует о платежеспособности предприятия.

Экспресс-анализ финансового состояния в 2011 - 2012 гг. выявил, что финансовое состояние ООО "Автозаводстрой" ухудшилось: так прибыль от продаж уменьшилась на 11,5%, чистая прибыль на 44,8%. Наблюдается также темп роста дебиторской задолженности и запасов и они существенно выше темпов роста выручки, следовательно, происходит излишнее отвлечение денежных средств в оборотных активах, это свидетельствует об ухудшении платежеспособности в 2012 году.

Несмотря на рост в динамике всех показателей прибыли ООО "Автозаводстрой" в 2011 году, наблюдается спад деловой активности к 2012 г., который выражается в снижении темпов прироста по всем показателям. Результаты расчета факторных влияний указывают на положительное воздействие всех исследуемых элементов в 2011 г. Наибольший прирост прибыли на 31496 тыс. руб. приходится на снижение себестоимости. За счет объема продаж прибыль ООО "Автозаводстрой" увеличилась на 14983 тыс. руб. В 2012 г. возможности роста прибыли не были полностью реализованы в результате снижения объема продаж в натуральном выражении (прибыль недополучила 9112 тыс. руб.) и роста себестоимости, отрицательное воздействие которой составило 10593 тыс. руб. Общее снижение прибыли от продаж ООО "Автозаводстрой" в 2012 г. было получено за счет увеличения себестоимости, и снижения объемов продаж.

Высокие значения показателей рентабельности в 2011 году свидетельствуют об эффективности деятельности ООО "Автозаводстрой" в данный период. В 2012 г. по сравнению с 2011 г. все показатели рентабельности ООО "Автозаводстрой" снизились, однако были не ниже уровня 2010 года. Это свидетельствует об улучшении эффективности хозяйственной деятельности предприятия в 2012 году в сравнении с 2010 годом.

Заключение

 

Проведенное теоретическое исследование и практический анализ формирования и рационального использования прибыли предприятия, позволили нам сделать следующие выводы.

Прибыль - основная цель предпринимательской деятельности и ее конечный финансовый результат. Прибыль - основной внутренний источник образования финансовых ресурсов, обеспечивающих развитие организации. Она создает высокий уровень самофинансирования его развития, что повышает конкурентные позиции на товарном и финансовом рынках. Она выступает основным защитным механизмом, предохраняющим предприятие от угрозы банкротства. Оно быстрее выходит из кризисного состояния, если имеет высокий потенциал генерирования прибыли.

Общим для всех показателей прибыли является превышение доходов над расходами. Если же доходы оказываются меньше расходов, имеет место убыток. При анализе формирования прибыли необходимо вскрыть все причины и факторы, вызвавшие убыток. Прибыль предприятие получает в том случае, если доходами покрываются расходы.

Главной целью управления прибылью является обеспечение максимизации благосостояния собственников предприятия в текущем и перспективном периоде. Эта главная цель призвана обеспечивать одновременно гармонизацию интересов собственников с интересами государства и персонала предприятия.

Из вышеизложенного материала можно сделать выводы по 3 главам данной курсовой работы:

Из 1 главы видно, что финансовый результат организации формируется из двух слагаемых, основным из которых является реализационный результат, полученный от продажи продукции, товаров, работ и услуг, а также от хозяйственных операций, составляющих предмет деятельности предприятия, таких, как сдача в платную аренду основных средств, передача в платное пользование объектов интеллектуальной собственности и вложение средств в уставные капиталы других организаций. Вторая часть, в виде доходов и расходов, непосредственно не связанных с формированием основного реализационного финансового результата, образует прочий финансовый результат.

Но так же на финансовый результат влияют факторы, которые можно разделить на внутренние и внешние. Первые напрямую зависят от организации работы самого предприятия; вторые являются внешними по отношению к нему, их изменения почти или совсем не подвластно воле предприятия.

Из 2 главы следует, что результаты анализа финансово-хозяйственной деятельности за 2010 - 2011 гг. показали, что предприятие достигло высоких показателей деятельности. Выручка увеличилась на 69,1%, прибыль от продаж на 173,4%, чистая прибыль на 842,6%, что свидетельствует об увеличении объемов реализации продукции или оказываемых услуг.

В 2011 - 2012 гг. финансовое состояние ООО "Автозаводстрой" ухудшилось, об этом свидетельствует снижение показателей финансовой деятельности предприятия, так прибыль от продаж уменьшилась на 11,5%, чистая прибыль на 44,8%.

Анализ динамики прибыли показал, что, несмотря на рост в динамике всех показателей прибыли ООО "Автозаводстрой" в 2011 году, наблюдается спад деловой активности к 2012 г., который выражается в снижении темпов прироста по всем показателям.

А из 3 главы можно сделать вывод, что высокие значения показателей рентабельности в 2011 году свидетельствуют об эффективности деятельности ООО "Автозаводстрой" в данный период. В 2012 г. по сравнению с 2011 г. все показатели рентабельности ООО "Автозаводстрой" снизились, однако были не ниже уровня 2010 года. Это свидетельствует об улучшении эффективности хозяйственной деятельности предприятия в 2012 году в сравнении с 2010 годом.

На основе проведенного анализа резерва увеличения прибыли и рентабельности ООО "Автозаводстрой" можно сделать выводы о том, что на исследуемом предприятии имеются следующие резервы повышения прибыли:

-  увеличение объема производства и реализации выпускаемой продукции;

-  снижение себестоимости выпускаемой продукции;

-  повышение качества выпускаемой продукции.

Также представляется необходимым внести предложения по улучшению финансовых результатов деятельности ООО "Автозаводстрой", которые возможно применить как в краткосрочном и среднесрочном, так и в долгосрочном периодах:

-  выделить в составе структурных подразделений и структурных единиц предприятия центры затрат и центры ответственности;

-  внедрить системы управленческого учета затрат в разрезе центров ответственности, центров затрат и отдельных групп товарной продукции;

-  осуществлять систематический контроль за работой оборудования и производить своевременную его наладку с целью недопущения снижения качества и выпуска продукции;

-  осуществлять повышение квалификации работников, сопровождающееся ростом производительности труда;

-  использовать системы депремирования работников при нарушении или трудовой или технологической дисциплины.

Все выше перечисленные мероприятия позволят увеличить прибыль от основной деятельности на предприятии ООО "Автозаводстрой".

Список литературы

 

1. Положение по бухгалтерскому учету "Доходы организации" ПБУ 9/99 (утв. приказом <http://base.garant.ru/12115839/> Минфина РФ от 6 мая 1999 г. N 32н), с изменениями и дополнениями от: 27 апреля 2012 г.;

.   Положение по бухгалтерскому учету "Расходы организации" ПБУ 10/99 (утв. приказом <http://base.garant.ru/12115838/> Минфина РФ от 6 мая 1999 г. N 33н), с изменениями и дополнениями от: 27 апреля 2012 г.;

.   Булавина Л.Н. - Финансовые результаты: бухгалтерский и налоговый учет - М.: 2010 г. стр.295;

.   Буряковский В.В. - Финансы предприятий, 2009 г. <http://www.coolreferat.com/%D0%A4%D0%B8%D0%BD%D0%B0%D0%BD%D1%81%D0%BE%D0%B2%D0%BE%D0%B5_%D0%BF%D0%BB%D0%B0%D0%BD%D0%B8%D1%80%D0%BE%D0%B2%D0%B0%D0%BD%D0%B8%D0%B5_%D0%BD%D0%B0_%D0%BF%D1%80%D0%B5%D0%B4%D0%BF%D1%80%D0%B8%D1%8F%D1%82%D0%B8%D0%B8_%D0%A0%D0%BE%D0%BB%D1%8C_%D0%B8_%D1%87%D0%B0%D1%81%D1%82%D1%8C=3>;

.   Васильева Л. С, Петровская М. В - Финансовый анализ, 2010 г. стр. 181-193;

.   Савицкая Г.В. - Анализ хозяйственной деятельности предприятия, 2008г.;

.   Байдыбекова С.К. - Финансовый менеджмент № 3, 2013 г. стр. 9-15;

8. Воронин, С.О. - Общество и экономика № 2, 2011г. стр.84 - 99;

9. Домаева Н.В. - Справочник экономиста № 12, 2010 г. стр. 31;

10. Пакимов, И. - Эконом. Вестник № 1, 2011 г. стр.79;

.   Пестрякова, Т.П. - Экономический анализ: теория и практика. № 4, 2010г. стр.52 - 56;

.   Ульянов, И.С. Рентабельность и инвестиции в основной капитал № 2, 2011г. cтр.35 - 37;

13. Ульянов, И. С - Финансы № 10, 2010 г. стр.9 - 13;

.   Шубина, Т.В. - Финансовый менеджмент №2, 2010 г.;

Приложения

 

Приложение 1

Таблица 1 - Основные экономические показатели деятельности ООО "Автозаводстрой" за период 2010-2012 гг.

Показатели	Ед. изм	2010 г	2011 г	2012 г	Отклонение (+, - )
					2011 г. к 2010 г	2012 г. к 2011 г.
Выручка от продажи продукции	Тыс. руб	690875	1168558	1183773	477683	15215
Себестоимость проданной продукции	Тыс. руб	660591	1085759	1110487	425168	24728
Затраты на 1 руб. проданной продукции	Коп.	0,95	0,93	0,94	-0,02	0,01
Прибыль от продажи продукции	Тыс. руб	30284	82799	73286	52515	-9513
Рентабельность продукции	%	4,58	7,63	6,60	3,05	-1,03

 

Приложение 2

Таблица 2 - Результаты экспресс-анализа финансового состояния ООО "Автозаводстрой" за 2010-2012 гг.

Наименование показателя	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Абс. изм. (+, - )		Отн. изм. (%)
				2011г. к 2010г.	2012г. к 2011г.	2011г. к 2010г.	2012г. к 2011г.
1. Валюта баланса	137411	201968	264191	64557	62223	147,0	130,8
2. Выручка	690875	1168558	1183773	477683	15215	169,1	101,3
3. Оборачиваемость активов	5,03	5,79	4,48	0,76	-1,30	115,1	77,4
4. Прибыль от продаж	30284	82799	73286	52515	-9513	273,4	88,5
5. Рентабельность продаж	4,38	7,09	6, 19	2,7	-0,9	161,6	87,4
6. Прибыль чистая	4725	44538	24595	39813	-19943	942,6	55,2
7. Рентабельность продаж чистая	0,68	3,81	2,08	3,12	-1,73	557,3	54,5
8. Краткосрочные обязательства	140644	156295	192139	15651	35844	111,1	122,9
9. Дебиторская задолженность	29414	104783	159365	75369	54582	356,2	52,1
10. Запасы	64063	48729	56556	-15334	7827	76,1	116,1
11. Основные средства	34578	39505	43516	4927	4011	114,2	110,2
12. Среднемесячная выручка	57572,9	97379,8	98647,8	39806,9	1267,92	169,1	101,3
13. Средний срок погашения кратко-срочных обя-зательств, мес.	2,44	1,61	1,95	-0,84	0,34	65,7	121,4

 

Приложение 3

Рисунок 1 - Динамика чистой прибыли, выручки от продаж и стоимости активов ООО "Автозаводстрой"

 

Приложение 4

Таблица 3 - Состав, структура и динамика показателей прибыли ООО "Автозаводстрой" за период 2010-2012 гг.

Показатель	2010г.	2011г.	2012г.	Абс. изм. (+, - )		Темпы прироста (%)
				2011г. к 2010г.	2012г. к 2011г.	2011г. к 2010г.	2012г. к 2011г.
Доходы, всего	690875	1168558	1183773	477683	15215	69,14	1,30
Удельный вес, %	100	100	100	0,00	0	-	-
Валовая прибыль	30284	82799	73286	52515	-9513	173,41	-11,49
Удельный вес, %	4,38	7,09	6, 19	2,70	-0,89	-	-
Прибыль от продаж	30284	82799	73286	52515	-9513	173,41	-11,49
Удельный вес, %	4,38	7,09	6, 19	2,70	-0,89	-	-
Прочие доходы	1403	149	372	-1254	223	-89,38	149,66
Удельный вес, %	0, 20	0,01	0,03	-0, 19	0,02	-	-
Прибыль до налогообложения	10043	63013	39949	52970	-23064	527,43	-36,60
Удельный вес, %.	1,45	5,39	3,37	3,94	-2,0	-	-
Чистая (нераспределенная) прибыль	4725	44538	24595	39813	-19943	842,60	-44,78
Удельный вес, %	0,68	3,81	2,08	3,13	-1,7337	-	-

 

Приложение 5

Таблица 4 - исходная информация для факторного анализа прибыли от продаж ООО "Автозаводстрой" за 2010 - 2011 гг. (в числе факторов - статьи калькуляции)

Показатель	Сумма, тыс. руб.				Ресурсоемкость и маржа		Изменение ресурсоемкости и маржи
	2010 г.	2011 г.	Изменение	Влияние на прибыль	2010 г.	2011 г.
Выручка от продаж	690875	1168558	477683	477683	-	-	-
Себестоимость продаж	660591	1085759	425168	(425168)	0,956	0,929	(0,027)
Прибыль от продаж	30284	82799	52515	52515	0,044	0,071	0,027

 

Приложение 6

Таблица 5 - Анализ прибыли (убытка) ООО "Автозаводстрой" в расчете на одного занятого

Показатель	2010 г. тыс. руб.	2011 г. тыс. руб.	2012 г. тыс. руб.	Откл. (+, - )		Темп роста, %
				2011 г. к 2010 г.	2012 г. к 2011 г.	2011 г. к 2010г.	2012 г. к 2011 г.
Численность занятых, чел.	1981	2032	2055	51	23	102,6	101,1
Прибыль от продаж, тыс. руб. /чел.	15,29	40,75	35,66	25,46	-5,09	266,5	87,5
Прибыль до налогообложения, тыс. руб. /чел.	5,07	31,01	19,44	25,94	-11,57	611,7	62,7
Чистая прибыль, тыс. руб. /чел.	2,39	21,92	11,97	19,53	-9,95	918,9	54,6

 

Приложение 7

 

Таблица 6 - факторы формирования показателей прибыли ООО "Автозаводстрой" за 2007-2009 гг., тыс. руб.

Показатель	20 11 г.	2012 г.	Абс. изм. (+, - )		Отн. изм. (%)		Удельный вес показателя в выручке от продаж, %			Отклонения в структуре
			2011г к 2010 г.	2012 г. к 2011 г.	2011 г. к 2010 г.	2012 г. к 2011г.	2010 г.	2011.г.	2012.г.	2011 к 2010 г.	2012 к 2011 г.
Выручка от продаж	1168558	1183773	477683	15215	169,14	101,30	100	100	100	0	0
Себестоимость продаж	1085759	1110487	425168	24728	164,36	102,28	95,62	92,91	93,81	-2,70	0,89
Валовая прибыль	82799	73286	52515	-9513	273,41	88,51	4,38	7,09	6, 19	2,70	-0,89
Прибыль от продаж	82799	73286	52515	-9513	273,41	88,51	4,38	7,09	6, 19	2,70	-0,89
Проценты к получению	2	2	-2	0	50,00	100,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Проценты к уплате	4851	6292	-1543	1441	75,87	129,71	0,93	0,42	0,53	-0,51	0,12
Прочие доходы	149	372	-1254	223	10,62	249,66	0, 20	0,01	0,03	-0, 19	0,02
Прочие расходы	15086	27419	-168	12333	98,90	181,75	2,21	1,29	2,32	-0,92	1,03
Прибыль до налогообложения	63013	39949	52970	-23064	627,43	63,40	1,45	5,39	3,37	3,94	-2,02
Налог на прибыль	18248	15082	13204	-3166	361,78	82,65	0,73	1,56	1,27	0,83	-0,29
Чистая прибыль	44538	24595	39813	-19943	942,60	55,22	0,68	3,81	2,08	3,13	-1,73

 

Приложение 8

Таблица 7 - Плановые и фактические затраты на производство продукции ООО "Автозаводстрой" в пересчете на 1 руб. товарной продукции в 2012 г.

Показатель	Затраты на весь объем товарной продукции в ценах реализации		Затраты на производство продукции в перерасчете на 1 руб. товарной продукции
	2012 г.		2012 г.
	план	фактически	план	фактически
Материальные затраты	355132	375039	0,3	0,32
Затраты на оплату труда	496001	495884	0,419	0,42
Отчисления на социальные нужды	118377	122672	0,10	0,10
Амортизация	5919	5448	0,005	0,005
Прочие затраты	101804	100976	0,086	0,09
Итого затрат (себестоимость)	1077233	1110487	0,91	0,94

 

Приложение 9

Таблица 8 - Исходные данные для расчета показателей рентабельности.

Показатели	2010 г.	2011 г.	2012 г.
1. Среднегодовая стоимость:
активов (капитала)	152036	169554,5	232944,5
оборотных активов	114037,5	129504	188402
товарных запасов	50478,5	56396	52642,5
внеоборотных активов	37998,5	40050,5	44542,5
собственного капитала	-6054	20418,5	57812
краткосрочных займов и кредитов	157674	148469,5	174217
2. Выручка от продаж	690875	1168558	1183773
3. Себестоимость	660591	1085759	1110487
4. Прибыль от продаж	30284	82799	73286
5. Прибыль до налогообложения	10043	63013	39949
6. Чистая прибыль	4725	44538	24595

 

Приложение 10

Таблица 9 - Результаты анализа показателей рентабельности деятельности ООО "Автозаводстрой" за 2010-2012 гг.

Наименование показателя	2010 г.	2011 г.	2012 г.	Изменение за период (+, - )
				2011 г. к 2010 г.	2012 г. к 2011 г.
1. Рентабельность собственного капитала	-78,05	218,13	42,54	296,17	-175,58
2. Рентабельность авансированного капитала	3,11	26,27	10,56	23,16	-15,71
3. Рентабельность оборотных активов	4,14	34,39	13,05	30,25	-21,34
4. Рентабельность внеоборотных активов	12,43	111, 20	55,22	98,77	-55,99
5. Рентабельность производства	4,58	7,63	6,60	3,04	-1,03
6. Рентабельность продаж (по чистой прибыли)	0,68	3,81	2,08	3,13	-1,73
7. Рентабельность продаж (по прибыли от продаж)	4,38	7,09	6, 19	2,70	-0,89
8. Рентабельность активов	6,61	37,16	17,15	30,56	-20,01