Анализ финансовой устойчивости

НИЖЕГОРОДСКИЙ ИНСТИТУТ УПРАВЛЕНИЯ

Факультет __________________________

Кафедра «Финансы и кредит»

 

 

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

 

 

ПО ДИСЦИПЛИНЕ «___»

«_____________________»

(на тему)

 

 

Направление подготовки:________________________

Выполнили:студенты гр. МК-733

Заложных Елена

Румянцева Анастасия

Научный руководитель:

Кандидат экономических наук, доцент

Якушева Алла Владимировна

 

 

г. Нижний Новгород

2015г

Оглавление

 

 

Введение

 

Анализ финансовой отчетности представляет собой часть аналитических процедур, имеющую исключительное значение для обоснования многих управленческих решений. При этом контрольная функция отходит на второй план.

В свою очередь, анализ финансовой отчетности может выполнять роль части процедуры комплексного анализа финансово-хозяйственной деятельности компании.

Цель постоянного рассмотрения содержания финансовых отчетов состоит в получении совокупности достоверных данных, характеризующих текущую финансовую устойчивость компании и имеющих прогнозную ценность. Итог такой деятельности - система базовых, наиболее информативных параметров, дающих представление о финансовом состоянии компании, эффективности ее функционирования как самостоятельно хозяйствующего субъекта и используемых в текущей деятельности компании.

В данной контрольной работе мы рассмотрим годовой финансовый отчет организации ОАО «Компания «М.Видео» за 2013 и 2014 года, дадим характеристику изменениям в бухгалтерском балансе, проанализируем тенденцию организации в ее развитии.

 

Анализ финансового состояния предприятия

Анализ состава и размещения активов проводится по следующей форме (табл.1).
Таблица 1 – Анализ состава и размещения активов хозяйствующего субъекта.

 

Активы							Изменения	Изменения
	руб.	%	руб.	%	руб.	%	руб.	%
Нематериальные активы		0.0856		0.112		0.105	-1344	0.0266
Основные средства (остаточная стоимость)		0.000198		0.00075			-23	0.000552
Капитальные вложения		0.0668		0.0289		0.105		-0.0379
Долгосрочные финансовые вложения		43.888		48.421		66.352		4.533
Оборотные средства		55.96		51.437		33.438	-3772911	-4.522
Валюта баланса							-8880687

Из данных табл. 1 видно что активы фирмы уменьшились за два года на 8880687 руб. – с 11617432 до 5428107 руб. или на 76.443%. Средства в активах размещены следующим образом: нематериальные активы оставляют 0.105% оборотные средства 33.438%. Важным показателем является темп прироста реальных активов. Реальные активы это реально существующее собственное имущество и финансовые вложения по их действительной стоимости. Темп прироста реальных активов характеризует интенсивность наращивания имущества и определяется по формуле:

где А – темп прироста реальных активов, %

ОС – основные средства и вложения без учета износа, торговой наценки по нереализованным товарам, нематериальных активов, использованной прибыли, руб.

З – запасы и затраты

Д – денежные средства, расчеты и прочие активы без учета использованных заемных средств

0 – предыдущий базисный год.

Таким образом интенсивность прироста реальных активов за два года снизилась на 58.035%.

Следующим этапом анализа является изучение динамики и структуры источников финансовых ресурсов (табл. 2).
Таблица 2 – Анализ динамики и структуры источников финансовых результатов.

Пассивы							Изменения	Изменения
	руб.	%	руб.	%	руб.	%	руб.	%
1. Собственный капитал
1. Уставной капитал		15.474		17.072		22.033		6.559
2. Резервный фонд		2.321		2.561		3.305		0.984
3. Добавочный капитал		40.017		44.15		56.979		16.963
4. Текущие резервы		42.011		36.193		17.45	-3456928	-24.562
5. Доходы будущих периодов
Итого:		99.823		99.976		99.767	-3456928	-0.0558
2. Долгосрочные обязательства
в т.ч. заемные средства
3. Краткосрочные обязательства
в т.ч. привлеченные средства		0.177		0.0241		0.233	-1574	0.0558
заемные средства
4. Валюта баланса							-3458502
Чистые активы: п.4-(п.2+п.3-п.1.5)		99.823		99.976		99.767	-3456928	-0.0558

 

Из данных таблицы видно что сумма всех источников финансовых ресурсов за год уменьшилась на 3458502 тыс. руб. – с 11617432 до 10529796 руб. или на 29.77% в том числе собственные средства снизились на 3456928 руб. – с 11596863 до 10527259 руб. или на 29.809% заемные средства увеличились на 0 тыс. руб. – с 0 до 0 тыс. руб или на 0% привлеченные средства снизились на 1574 тыс. руб. – с 20569 до 2537 тыс. руб. или на 7.652%.

 

Анализ финансовой устойчивости

Анализ финансовой устойчивости производится по следующим направлениям:

– расчет коэффициентов финансовой устойчивости

– анализ динамики и структуры оборотных средств

– анализ дебиторской и кредиторской задолженности.

Для оценки финансовой устойчивости следует рассчитать следующие коэффициенты:

коэффициент автономии, который характеризует независимость финансового состояния от заемных средств:

КA = М / ∑И

где М – собственные средства

∑ И – общая сумма источников.

Минимальное значение коэффициента принимается на уровне 0,6.

За 2014 год

КA = 11596863 / 11617432 = 0.998

За 2013 год

КA = 10527259 / 10529796 = 1

За 2012 год

КA = 8139935 / 8158930 = 0.998

Уменьшение значения коэффициента свидетельствует о финансовой зависимости фирмы.

Коэффициент финансовой устойчивости представляет собой соотношение заемных и собственных средств:

КУ = М / (К + З)

где М – собственные средства

З – заемные средства

К – кредиторская задолженность и другие пассивы.

За 2014 год

КУ = 11596863 / 20569 = 563.803

За 2013 год

КУ = 10527259 / 2537 = 4149.491

За 2012 год

КУ = 8139935 / 18995 = 428.53

-135.273 / 563.803 •100% = -23.993%

Таким образом фирма является финансово неустойчивой и за отчетный год коэффициент снизился на 23.993%.