Абсолютное отклонение, тыс.руб.
МИНОБРНАУКИ РОССИИ Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение Высшего образования «Новосибирский государственный университет экономики и управления «НИНХ» (ФГБОУ ВО «НГУЭУ», НГУЭУ) Кафедра корпоративного управления и финансов
РАСЧЕТНО-ГРАФИЧЕСКАЯ РАБОТА По дисциплине «Корпоративные финансы» АО «Мерседес-Бенц РУС»
Направление обучения 38.03.01 Экономика Ф.И.О студента: Глазин И В Номер группы 3 БД 801 Номер зачетной книжки 180936 Дата регистрации работы кафедрой _______________ Проверил: Дудин Сергей Александрович
Новосибирск 2019 Первый этап Задание 1. На основе данных бухгалтерского баланса организации необходимо проанализировать динамику статей и структуру активов организации за период. Результаты анализа оформить в виде таблицы 1. Сформулировать соответствующие выводы. Задание 2. На основе данных бухгалтерского баланса организации необходимо проанализировать динамику статей и структуру пассивов организации за период. Результаты анализа оформить в виде таблицы 2. Сформулировать соответствующие выводы. По результатам анализа динамики и структуры активов ОАО «Мерседес-Бенц Рус» за 2015-2017 годы (Таблица 1) можно сделать следующие выводы: Активы организации за анализируемый период времени возросли на 26,1%. Внеоборотные активы организации в 2015 году по сравнению с 2015 годом возросли на 44,3%, что можно охарактеризовать положительно. Оборотные активы организации в 2017 году по сравнению с 2015 возросли на 22,4%, что является положительной тенденцией. Объём запасов возрос на 47,5%, выручка же за этот период времени так же возросла на 30,6%. Однако нельзя не заметить уменьшение денежных средств на 7,4%. Положительной тенденцией является уменьшение дебиторсокой задолженности на 29,1%. К сожалению, ее удельный вес по сравнению с 2016 годом увеличился с 7,9% до 9,1%. Пассивы организации увеличились на 26,07%, что на фоне возросшей кредиторской задолженности (+14,7%) можно охарактеризовать отрицательно. Уставный и добавочный капитал остались без изменений. Показатели структуры активов организации свидетельствуют о том, что наибольшая доля активов в анализируемом периоде была представлена запасами (60,5% в 2017, 45,7 в 2016 и 51,7 в 2015 годах). В структуре пассивов доминирует кредиторская задолженность: 54,4% в 2015 году, 60,5% в 2016 и 49,1 в 2017 году. Это может быть связано с нехваткой собственных ресурсов компании.
Активы |
Абсолютное значение, тыс. руб |
Абсолютное изменение, Тыс. руб |
Темп роста, % | Удельный вес, % | |||||||||||||||||
2015 год | 2016 год | 2017 год | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | 2015 год | 2016 год | 2017 год | ||||||||||
Внеоборотные активы | |||||||||||||||||||||
Основные средства | 3 974 196 | 4 108 005 | 3 995 499 | 133 809 | -112 506 | 21 302 | 103,4 | 97,3 | 100,5 | 17,8 | 13,4 | 11,9 | |||||||||
Отложенные налоговые активы | 248 939 | 614 416 | 912 845 | 365 477 | 298 429 | 663 906 | 246,8 | 148,6 | 366,7 | 0,9 | 2,0 | 2,7 | |||||||||
Прочие внеоборотные активы | 246 027 | 679 397 | 1 540 302 | 433 370 | 861 005 | 1 294 375 | 276,1 | 226,7 | 626,1 | 0,92 | 2,2 | 4,6 | |||||||||
Итого по разделу 1 |
4 469 162 |
5 401 818 |
6 448 646 |
932 656 |
1 046 828 |
1 979 484 |
120,8 |
119, 4 |
144, 3 |
16,7 |
17, 7 |
19, 2 | |||||||||
Оборотные активы | |||||||||||||||||||||
Запасы | 13 810 372 | 13 962 168 | 20 364 728 | 151 796 | 6 402 560 | 6 554 356 | 101,1
| 145,9 | 147,5 | 51,7 | 45,7 | 60,5 | |||||||||
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 265 153 | 11 332 | 44 174 | -253 821 | 32 842 | -220 979 | 4,3 | 389,8 | 16,6 | 0,9 | 0,04 | 0,1 | |||||||||
Дебиторская задолженность | 4 334 349 | 2 402 983 | 3 075 609 | -1 931 366 | 672 626 | -1 258 740 | 55,4 | 128 | 70,9 | 16,2 | 7,9 | 9,1 | |||||||||
Денежные средства и денежные эквиваленты | 3 739 632 | 8 698 268 | 3 464 664 | 4 958 636 | -5 233 604 | -274 968 | 232,6 | 39,8 | 92,6 | 14,0 | 28,5 | 10,3 | |||||||||
Прочие оборотные активы | 66 540 | 56 257 | 244 927 | -10 283 | 188 670 | 178 387 | 84,5 | 435,4 | 368,1 | 0,25 | 0,2 | 0,7 | |||||||||
Итого по разделу 2 |
22 216 046 |
25 131 008 |
27 194 102 |
2 914 962 |
2 063 094 |
4 978 056 |
113,1 |
108, 2 |
122,4 |
83,2 |
82,3 |
80,8 | |||||||||
БАЛАНС |
26 685 208 |
30 532 826 |
33 642 748 |
3 846 618 |
3 109 922 |
6 957 540 |
114,4 |
110, 2 |
126, 1 |
100 |
100 |
100 |
Таблица 2 – Анализ структуры и динамики пассивов АО «Мерседес-Бенц Рус» в 2015-2017 гг
Активы |
Абсолютное значение, тыс. руб |
Абсолютное изменение, Тыс. руб |
Темп роста, % | Удельный вес, % | ||||||||
201 5 год | 201 6 год | 201 7 год | 201 6 к 201 5 | 201 7 к 201 6 | 201 7 к 201 5 | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | 2017 год | 2016 год | 2015 год | |
Капитал и резервы | ||||||||||||
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) | 89 901 | 89 901 | 89 901 | 0 | 0 | 0 | 100 | 100 | 100 | 0,3 | 0,3 | 0,3 |
Добавочный капитал (без переоценки) | 618 921 | 618 921 | 618 921 | 0 | 0 | 0 | 100 | 100 | 100 | 2,3 | 2,03 | 1,9 |
Резервный капитал | 22 475 | 22 475 | 4 495 | 0 | -17 980 | -17 980 | 100 | 20 | 20 | 0,1 | 0,07 | 0,1 |
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | 6 942 232 | 10 735 854 | 9 871 171 | 3 793 622 | -864 683 | 2 928 939 | 154,6456 | 91,94584 | 142,1902 | 26,0 | 35,2 | 29,3 |
Итого по разделу 1 | 7 673 529 | 11 467 151 | 10 584 488 | 3 793 622 | -882 663 | 2 910 959 | 149,4378 | 92,30268 | 137,9351 | 28,7 | 37,5 | 31,5 |
Долгосрочные обязательства | ||||||||||||
Отложенные налоговые обязательства | 220 | 2 094 | 0 | 1 874 | -2 094 | -220 | 951,8182 | 0 | 0 | 0,001 | 0,007 | 0 |
Оценочные обязательства | 59 947 | - | - | - | - | - | - | - | - | 0,2 | - | - |
Прочие обязательства | 8 023 | 349 492 | 505 894 | 341 469 | 156 402 | 497 871 | 4356,126 | 144,7512 | 6305,547 | 0,03 | 1,14 | 1,5 |
Итого по разделу 2 | 68 190 | 351 586 | 505 894 | 283 396 | 154 308 | 437 704 | 515,5976 | 143,8891 | 741,8888 | 0,25 | 1,15 | 1,5 |
Краткосрочные обязательства | ||||||||||||
Заемные средства | 4 032 896 | 0 | 5 492 368 | -4 032 896 | 5 492 368 | 1 459 472 | 0 | - | 136,1892 | 15,1 | 0 | 16,3 |
Кредиторская задолженность | 14 394 199 | 18 469 766 | 16 524 500 | 4 075 567 | -1 945 266 | 2 130 301 | 128,314 | 89,46784 | 114,7997 | 54,4 | 60,5 | 49,1 |
Доходы будущих периодов | 258 874 | 49 131 | 224 680 | -209 743 | 175 549 | -34 194 | 18,97873 | 457,308 | 86,79126 | 0,9 | 0,2 | 0,7 |
Оценочные обязательства | 252 255 | 143 845 | 157 299 | -108 410 | 13 454 | -94 956 | 57,02365 | 109,3531 | 62,35714 | 0,9 | 0,5 | 0,5 |
Прочие обязательства | 5 265 | 51 347 | 153 519 | 46 082 | 102 172 | 148 254 | 975,2517 | 298,9834 | 2915,84 | 0,02 | 0,2 | 0,5 |
Итого по разделу 3 | 18 943 489 | 18 714 089 | 22 552 366 | -229 400 | 3 838 277 | 3 608 877 | 98,78903 | 120,5101 | 119,0508 | 71,8 | 61,3 | 67,0 |
БАЛАНС | 26 685 208 | 30 532 826 | 33 642 748 | 3 847 618 | 3 109 922 | 6 957 540 | 114,4185 | 110,1855 | 126,0726 | 100 | 100 | 100 |
Задание 3. На основе данных отчета о финансовых результатах деятельности организации необходимо проанализировать динамику доходов, расходов, прибыли организации за период. Результаты анализа оформить в виде таблицы 3. Сформулировать соответствующие выводы.
Задание 4. На основе данных отчета о финансовых результатах организации необходимо проанализировать относительные показатели доходов, расходов, прибыли организации за период. Результаты анализа оформить в виде таблицы 4. Сформулировать соответствующие выводы.
По результатам анализа динамики доходов, расходов, прибыли ОАО «Мерседес-Бенц Рус» за 2015-2017 гг. (Таблица 3) можно заметить увеличение выручки на 30,6% в 2017 году по сравнению с 2015 годом. Валовая прибыль при этом увеличилась на 93,2%, что можно охарактеризовать положительно.
Увеличение статьи «Проценты к получению» на 117,5% является положительной тенденцией, но при этом статья «Проценты к уплате» так же увеличилась на 106,9%. Положительные тенденции динамики доходов привели к очень высокому увеличению прибыли 2017 года по сравнению с 2015 (+862%). Несмотря на растущие налоги на прибыль (+361%) организация смогла показать хорошие результаты и динамику.
Таблица 3 – Анализ динамики доходов, расходов, прибыли АО «Мерседес-Бенц Рус» в 2015-2017 гг
Наименование Показателя |
Абсолютные значения, Тыс. руб |
Абсолютное изменение, Тыс. руб |
Темп роста, % | ||||||||||
2015 год | 2016 год | 2017 год | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | |||||
Выручка | 120 056 278 | 147 624 280 | 156 836 363 | 27 568 002 | 9 212 083 | 36 780 085 |
|
|
| ||||
Себестоимость продаж | (106 074 629) | (127 815 453) | (129 817 461) | -21 740 824 | -2 002 008 | -23 742 832 |
|
|
| ||||
Валовая прибыль | 13 981 649 | 19 808 827 | 27 018 902 | 5 827 178 | 7 210 075 | 13 037 253 |
|
|
| ||||
Коммерческие расходы | (9 135 868) | (9 281 867) | (11 419 653) | -145 999 | -2 137 786 | -2 283 785 |
|
|
| ||||
Управленческие расходы | (3 197 732) | (4 095 357) | (4 337 407) | -897 625 | -242 050 | -1 139 675 |
|
|
| ||||
Прибыль от продаж | 1 648 049 | 6 431 603 | 11 261 842 | 4 783 554 | 4 830 239 | 9 613 793 | 390,2 | 175,1
| 683,3
| ||||
Доходы от участия в других организациях | - | - | - | - | - | - | - | - | - | ||||
Проценты к получению | 208 309 | 160 095 | 453 001 | -48 214 | 292 906 | 244 692 |
|
|
| ||||
Проценты к уплате | (166 476) | (252 276) | (344 528) | -85 800 | -92 252 | -178 052 |
|
|
| ||||
Прочие доходы | 803 873 | 970 440 | 1 261 093 | 166 567 | 290 653 | 457 220 |
|
|
| ||||
Прочие расходы | (969 897) | (80 501) | (1 016 724) | 889 396 | -936 223 | -46 827 |
|
|
| ||||
Прибыль до налогообложения | 1 523 858 | 7 229 361 | 11 614 684 | 5 705 503 | 4 385 323 | 10 090 826 |
|
|
| ||||
Текущий налог на прибыль | (606 271) | (1 681 604) | (2 797 031) | -1 075 333 | -1 115 427 | -2 190 760 |
|
|
| ||||
Изменение отложенных налоговых обязательств | -1 838 | 1 875 | 1 737 | 3 713 | -138 | 3 575 |
|
|
| ||||
Изменение отложенных налоговых активов | 28 224 | 182 629 | 295 877 | 154 405 | 113 248 | 267 653 |
|
|
| ||||
Прочее | 210 | 7 737 | 465 | 7 527 | -7 272 | 255 |
|
|
| ||||
Чистая прибыль | 947 439 | 5 720 774 | 9 114 802 | 4 773 335 | 3 394 028 | 8 167 363 | 603,8 | 159,3 | 962,0 |
Таблица 4 – Динамика относительных показателей доходов, расходов, прибыли АО «Мерседес-Бенц Рус» в 2015-2017 гг
Наименование показателя | 2015 год | 2016 год | 2017 год | |
Выручка | 120 056 278 | 147 624 280 | 156 836 363 | |
Себестоимость продаж | (106 074 629) | (127 815 453) | (129 817 461) | |
Отношение себестоимости продаж к выручке | 0,88 | 0,86 | 0,83 | |
Валовая прибыль | 13 981 649 | 19 808 827 | 27 018 902 | |
Отношение валовой прибыли к выручке | 0,12 | 0,13 | 0,17 | |
Коммерческие расходы | (9 135 868) | (9 281 867) | (11 419 653) | |
Управленческие расходы | (3 197 732) | (4 095 357) | (4 337 407) | |
Отношение суммы коммерческих и управленческих расходов к валовой прибыли | 0,88 | 0,67 | 0,58 | |
Прибыль от продаж | 1 648 049 | 6 431 603 | 11 261 842 | |
Отношение прибыли от продаж к валовой прибыли | 0,12 | 0,32 | 0,42 | |
Отношение прибыли от продаж к выручке | 0,014 | 0,043 | 0,072 | |
Доходы от участия в других организациях | - | - | - | |
Проценты к получению | 208 309 | 160 095 | 453 001 | |
Проценты к уплате | (166 476) | (252 276) | (344 528) | |
Прочие доходы | 803 873 | 970 440 | 1 261 093 | |
Прочие расходы | (969 897) | (80 501) | (1 016 724) | |
Прибыль до налогообложения | 1 523 858 | 7 229 361 | 11 614 684 | |
Отношение прибыли от продаж к прибыли до налогообложения | 1,08 | 0.89 | 0,97 | |
Отношение общей сумы прочих доходов к прибыли до налогообложения | 0,53 | 0,13 | 0,11 | |
Отношение общей суммы прочих доходов к общей сумме прочих расходов | 0,83 | 12,1 | 1,24 | |
Текущий налог на прибыль | (606 271) | (1 681 604) | (2 797 031) | |
Изменение отложенных налоговых обязательств | -1 838 | 1 875 | 1 737 | |
Изменение отложенных налоговых активов | 28 224 | 182 629 | 295 877 | |
Прочие | 210 | 7 737 | 465 | |
Чистая прибыль | 947 439 | 5 720 774 | 9 114 802 |
Задание 5. На основе данных отчета о движении денежных средств организации необходимо проанализировать динамику объема формирования положительного и отрицательного денежных потоков организации в разрезе отдельных источников и видов деятельности. Результаты анализа оформить в виде таблицы 5. Сформулировать соответствующие выводы.
В 2015 году приток денежных средств обеспечивала текущая деятельность. Ее удельный вес составил 93%. Отток денежных средств в большей степени так же осуществлялся по текущей деятельности- 91,93% в 2015 году. В последующих годах это преимущество не изменилось. Отток по текущей деятельности в 2016 году- 80,74%, в 2017- 80,01%. Приток по текущей деятельности в 2016- 85,01%, в 2017- 82,48%.
Второй по значимости оказалась финансовая деятельность. Ее удельный вес в притоке денежных средств в 2015 составил 6,25%, в 2016- 14,97%, в 2017 17,51%. В оттоке денежных средств в 2015 году ее удельный вес составил 7,1%, в 2016 наблюдается возрастание до 18,84% и в 2017- 19,39%.
Таблица 5 – Абсолютные и относительные показатели динамики денежных средств АО «Мерседес-Бенц Рус» в 2015-2017 гг
Наименование Показателя |
Абсолютные значения, Тыс.руб. |
Абсолютное отклонение, тыс.руб. |
Темп роста, % | |||||||||||||||
2015 год | 2016 год | 2017 год | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | 2016 к 2015 | 2017 к 2016 | 2017 к 2015 | ||||||||||
Популярное: Как построить свою речь (словесное оформление):
При подготовке публичного выступления перед оратором возникает вопрос, как лучше словесно оформить свою... Почему двоичная система счисления так распространена?: Каждая цифра должна быть как-то представлена на физическом носителе... ©2015-2024 megaobuchalka.ru Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав. (198)
|
Почему 1285321 студент выбрали МегаОбучалку... Система поиска информации Мобильная версия сайта Удобная навигация Нет шокирующей рекламы |