Анализ рентабельности деятельности ООО «Рамикс»

Если предприятие получает прибыль, оно считается рентабельным. Показатели рентабельности, применяемые в экономических расчетах, характеризуют относительную прибыльность. Различают показатели рентабельности продукции (услуг) и рентабельности предприятия.

Для определения рентабельности услуг принимаются данные бухгалтерской отчетности, которые приведены в Отчете о прибылях и убытках (форма № 2).

Расчет показателей рентабельности оформим в виде аналитической таблицы.

Таблица 4

Показатели рентабельности ООО «Рамикс»

Продолжение таблицы 4

Как показывают данные анализа все показатели рентабельности в 2003 году были значительно ниже показателей 2002 года.

В 2004 году все показатели рентабельности (кроме рентабельности продукции) немного увеличились, но не достигли того уровня, который был в 2002 году.

Задача экономического анализа - выявить влияние внешних факторов, определить сумму прибыли, полученную в результате действия основных внутренних факторов, отражающих трудовые вложения работников и эффективность использования производственных ресурсов.

Определим влияние факторов объема продаж и цены на изменение рентабельности продаж по прибыли от реализации за 2004 год методом цепных подстановок.

Метод цепных подстановок является наиболее универсальным. Еще его называют приемом последовательного (постепенного) изолирования факторов. Этот метод предназначен для измерения влияния факторных признаков на изменение результативного показателя при изучении функциональных зависимостей.

Обозначим рентабельность продаж базового (2003 год) и отчетного (2004 год) периода за К₀ и К₁, соответственно. Имеем по определению:

К₀ = Р₀ / N₀ ;                              К₁ = Р₁ / N₁ ;

или

К₀ = (N₀ - S₀) / N₀                                                                                                                                       (11)

К₁ = (N₁ - S₁) / N₁                                                                                                                                      (12)

DК = К₁ - К₀                                                                                       (13)

Где, Р₁, Р_о - прибыль от реализации продукции отчетного и базисного периода;

S₁, S_o - затраты на производство и реализацию продукции;

N₁, N_o - выручка от реализации продукции.

По исследуемому предприятию имеем следующие данные:

Р₁ - 193963 тыс. руб.                Р₀ - 116556 тыс. руб. 

S₁ - 1301129 тыс. руб.              S₀ - 904690 тыс. руб.

N₁ - 1518520 тыс. руб.                  N₀ - 1041232 тыс. руб.

Подставим данные в формулы (11), (12) и (13):

К₀ = (1041232 - 904690) / 1041232 = 0,131 = 13,1 %

К₁ = (1518520 - 1301129) / 1518520 = 0,143 = 14,3%

DК = 0,143 - 0,131 = 0,012 = 1,2%

Влияние фактора изменения цены на рентабельность продаж определяется расчетом:

DК_N = (N₁ - S₀) / N₁ - (N₀ - S₀) / N ₀                                           (14)

DК_N = (1518520 - 904690) / 1518520 - (1041232 - 904690) / 1041232 = 0,273

Т.е. за счет увеличения выручки от реализации продукции рентабельность продаж увеличилась на 27,3 %. Соответственно, влияние фактора изменения себестоимости составит:

DК_S = (N₁ - S₁) / N₁ - (N₁ - S₀) / N₁                                            (2.5)

DК_S = 0,143 - 0,404 = - 0,261

Т.е. за счет увеличения себестоимости продаж показатель рентабельности снизился на 26,1 %.

Сумма факторных отклонении дает общее изменение рентабельности продаж за период:

DК = DК_N + DК_S = 0,273 – 0,261 = 0,012 = 1,2%

Таким образом, повышение рентабельности продаж на 1,2 % явилось результатом влияния следующих факторов:

1. увеличения выручки от реализации продукции на 27,3 %:

2. роста  себестоимости оказанных услуг на 26,1 %.

Анализ факторов, повлиявших на изменение рентабельности собственного капитала, проводится с помощью формулы DUPONT. Формула DUPONT устанавливает взаимосвязь между рентабельностью собственного капитала и тремя основными финансовыми показателями предприятия: прибыльностью продаж, оборачиваемостью всех активов и финансовым рычагом в одной из его модификаций.

Оценка влияния изменений перечисленных показателей на рентабельность собственного капитала производится с помощью приема цепных подстановок. Согласно этому приему наибольшее влияние оказывает показатель, имеющий максимальную абсолютную величину коэффициента влияния.

Расчет показателей рентабельности собственного капитала и расчет влияния факторов на изменение ее уровня проведем с помощью таблицы 5.

Таблица 5

Рентабельность собственного капитала и расчет влияния факторов на изменение ее уровня

Данные финансовой отчетности