Краткий терминологический словарь по дисциплине « Финансы предприятий»

Аккредитив – условное денежное обязательство, принимаемое банком (банком-эмитентом), по поручению плательщика произвести платежи в пользу получателя средств по предъявлении последним документов, соответствующих условиям аккредитива, или представить полномочия другому банку (исполняющему банку) произвести такие платежи. Платеж по аккредитиву производится в безналичном порядке путем перечисления суммы аккредитива на счет получателя средств.

Активы – все имеющиеся у предприятия материальные, нематериальные и денежные ценности, а также имущественные права.

Акцепт – согласие на оплату со стороны обязанного лица.

Акция - эмиссионная ценная бумага, свидетельствующая о внесении определенного вклада в уставный капитал акционерного общества и закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации.

Амортизация – средство, способ, процесс перенесения стоимости внеоборотных активов на произведенный с их помощью продукт.

Анализ - мысленное и реальное расчленение объекта на элементы, метод изучения обстановки, проблем, ситуаций путем выявления свойств и характеристик, сопоставления их по установленным определенным критериям, определения состояния тенденций изменения и особенностей.

Банкротство (несостоятельность) - признанный арбитражным судом или объявленный должником факт неспособности последнего удовлетворить требования кредиторов в полном объеме или исполнить обязанность по уплате обязательных платежей. Состояние неплатежеспособности должника трансформируется в несостоятельность (банкротство) только после констатации арбитражным судом признаков неплатежеспособности должника.

Бизнес-план – документ внутрифирменного планирования, излагающий все основные аспекты планирования производственной и коммерческой деятельности предприятия, анализирующий проблемы, с которыми оно может столкнуться, а также определяющий способы решения финансово-хозяйственных задач. На основании бизнес-плана инвестор или кредитор составляют свое мнение о фирме и принимают решение о предоставлении ей средств.

Бухгалтерская прибыль – предпринимательская прибыль, исчисленная в виде разности между денежной выручкой от продаж и внешними издержками, затратами, включая выплату заработной платы наемным работникам.

Валовая прибыль – часть добавленной в ходе производства стоимости, которая остается у производителей товара после вычета расходов, связанных с оплатой труда и выплатой налогов. Валовая прибыль определяется как разность между денежной выручкой от всех видов деятельности за определенный период времени и совокупными издержками на осуществление этой деятельности за тот же период.

Валовой доход – исчисленный в денежном выражении суммарный годовой доход предприятия, полученный в результате производства и продажи продукции, товаров, услуг.

Вексель – это ценная бумага, удостоверяющая безусловное денежное обязательство векселедателя уплатить по наступлению срока определенную сумму денег владельцу векселя (векселедержателю).

Вертикальный анализ - это представление финансовой отчетности в виде относительных величин, характеризующих структуру обобщающих итоговых показателей. Полезным элементом анализа могут служить динамические ряды этих величин, что позволяет отслеживать и прогнозировать структурные сдвиги в составе хозяйственных средств и источников их покрытия.

Вмененные издержки – вынужденные, неизбежные внутренние издержки, затраты самого предпринимателя, связанные с осуществлением им предпринимательской деятельности.

Выгода упущенная – неполученные, упущенные доходы вследствие неожиданного неблагоприятного поворота дела; неосуществленные возможности, потери дохода, прибыли за определенный период, возникающие в связи с неудачным выбором способа действий, который принес меньшую прибыль в сравнении с потенциально возможной.

Горизонтальный анализ - это сравнение показателей отдельных статей отчетности с рядом предшествующих периодов и исчисление базисных темпов их роста, что позволяет выявить основные тенденции их изменения. В ходе анализа также может производиться определение тренда, то есть основной тенденции динамики показателя, очищенной от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов.

Дебиторская задолженность – сумма долгов, причитающихся предприятию со стороны других предприятий, а также граждан, являющихся его должниками (дебиторами).

Деловая активность предприятия - динамичность его развития, что в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота его средств.

Деловая репутация – оценка организации со стороны ее смежников, контрагентов, потребителей; представление партнеров об организации, благоприятствующее ее деятельности и учитываемое в условиях хозяйствования; «доброе имя» организации.

Денежное обязательство – обязанность должника уплатить кредитору определенную денежную сумму по гражданско-правовой сделке и (или) иному предусмотренному ГК РФ основанию.

Денежные средства - деньги, находящиеся в полном распоряжении хозяйствующего субъекта и гражданина и используемые им свободно, без всяких ограничений.

Денежные фонды – это обособившаяся часть денег, имеющая целевое назначение и относительную самостоятельность функционирования.

Денежный поток - величина денежных средств, полученных за определенный период времени и остающихся в распоряжении предприятия (бизнеса), которые могут быть распределены без ущерба для дальнейшего его функционирования и экономического роста.

Диагностика - деятельность по оценке состояния организации с целью определения проблем ее развития и вероятности наступления кризиса.

Дивиденд – доход по акциям, выплачиваемый из чистой прибыли акционерного общества.

Дисконт – 1) скидка; 2) ценовая скидка.

Дисконтирование - процесс приведения денежных поступлений от инвестиций к их текущей стоимости.

Дисконтирование денежного потока - преобразование ожидаемых будущих денежных потоков (доходов) в их текущую стоимость на дату оценки с использованием соответствующей ставки дисконтирования.

Добавленная стоимость – часть стоимости товаров, услуг, приращенная непосредственно на данном предприятии. Определяется как разность между выручкой от продажи продукции, товаров, услуг, произведенных предприятием, и ее затратами на закупку материалов и полуфабрикатов.

Издержки – затраты в денежной форме, обусловленные расходованием разных видов экономических ресурсов в процессе производства и обращения продукции. Издержки производства – затраты труда на производство продукции, материальные затраты, заработная плата, амортизация оборудования, дополнительные расходы. Издержки обращения – расходы, связанные с доведением товара до потребителя (закупка, хранение и транспортировка товаров, оплата труда продавцов, расходы на обслуживание покупателей).

Износ - это потеря полезных свойств и снижение стоимости имущества под действием различных факторов и причин.

Инвестиции – денежные средства, а также любое другое имущество или имущественные права, интеллектуальные ценности, вкладываемые в объекты предпринимательской и других видов деятельности в целях получения доходов (прибыли).

Инвестор – юридическое или физическое лицо, осуществляющее инвестиции.

Индекс - цифровой статистический показатель, выражающий состояние и тенденции изменения того или иного явления.

Косвенные затраты – затраты, связанные с производством, которые в отличие от прямых не могут быть непосредственно отнесены на изготовление конкретного продукта.

Косвенные налоги – налоги на товары и услуги, устанавливаемые центральными и местными органами власти в виде надбавок к цене товаров или тарифу на услуги и не зависящие от доходов налогоплательщиков (в отличие от прямых налогов, связанных с доходами).

Кредитор – сторона кредитных отношений, предоставившая свои временно свободные средства в распоряжение заемщика на определенный срок с уплатой определенного процента.

Кредиторская задолженность – временно привлеченные организацией денежные средства, подлежащие возврату кредиторам в установленные сроки.

Ликвидность - способность и скорость превращения актива в денежные средства.

Ликвидность баланса - степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств.

Маржинальный анализ – анализ, основанный на использовании предельных величин (относительных приростов) для исследования экономических процессов.

Маржинальный доход – превышение выручки от продаж над совокупными издержками, относящимися к определенному уровню продаж.

Модель – образец, аналог, изображение, описание предмета, объекта, процесса, на основании которого можно получить представление о них.

Моральный износ основных средств – старение и обесценивание основных средств в связи с тем, что их технико-технологические показатели все более отстают от современного уровня.

Накладные расходы – расходы (затраты), сопровождающие, сопутствующие основному производству, связанные с ним.

Незавершенное производство – частично готовая продукция, не прошедшая предусмотренный технологией полный цикл производства, необходимый для того, чтобы продукцию можно было отправить заказчику или поставить на рынок для продажи.

Неопределенность - ситуация, когда полностью или частично отсутствует информация о возможных состояниях системы и внешней среды, когда возможны те или иные непредсказуемые события.

Нераспределенная прибыль – часть чистой прибыли, остающаяся в распоряжении предприятия после ее распределения между акционерами (участниками).

Неустойка (штраф, пеня) – определенная законом или договором денежная сумма, которую должник обязан уплатить кредитору в случае неисполнения, либо ненадлежащего исполнения обязательств.

Нормирование оборотных средств – установление плановых норм запаса и нормативов по элементам оборотных средств.

Облигация - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее владельца на получение от эмитента облигации в предусмотренный в ней срок ее номинальной стоимости или иного имущественного эквивалента. Облигация может также предусматривать право ее владельца на получение фиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигации либо иные имущественные права. Доходом по облигации являются процент и/или дисконт.

Обоснованная рыночная стоимость - это наиболее вероятная цена при осуществлении сделки между типичным покупателем и продавцом, когда обе стороны заинтересованы в сделке, действуют не по принуждению и обладают достаточно полной информацией.

Обыкновенная акция – акция, которая дает право голоса на общем собрании акционеров (одна акция – один голос), но не гарантирует получение дивидендов, так как владельцы обыкновенных акций участвуют в распределении прибыли АО только после пополнения резервов и выплаты дивидендов по привилегированным акциям. При ликвидации общества обыкновенная акция дает акционеру право на часть имущества АО после расчетов с кредиторами и обладателями привилегированных акций.

Овердрафт – отрицательный баланс на счете клиента (текущем, расчетном, ссудном), при котором осуществляется списание средств по счету сверх остатка средств на счете, в результате чего образуется дебетовое сальдо.

Оценка - отношение к человеческой деятельности (явлению, поведению), установление их значимости, соответствия определенным нормам и принципам.

Оценка бизнеса - акт или процесс определения стоимости компании или доли собственников в её капитале в соответствии с поставленной целью, процедурой оценки и требованиями этики оценщика.

Пассивы – источники финансирования предприятия, включающие собственный капитал и обязательства.

Переводной вексель (тратта) – письменный приказ одного лица (кредитора), именуемого трассантом, другому лицу (заемщику, плательщику), именуемому трассатом, уплатить определенную сумму денег третьему лицу (предъявителю векселя), именуемому ремитентом

Переменные затраты – затраты, которые изменяются пропорционально изменению объема производства.

Период оборота (продолжительность одного оборота) средств или их источников – это средний срок, за который возвращаются в хозяйственную деятельность организации денежные средства, вложенные в производственно-коммерческие операции.

Планирование - функция управления, связанная с определением оптимального результата при заданных ограничениях по времени и ресурсам. Включает в себя виды деятельности по формированию средств воздействия: концепции, прогноза, программы, плана, обеспечивающих единое направление усилий всех членов организации к достижению её целей.

Платежное поручение – расчетный документ, содержащий распоряжение владельца счета (плательщика) обслуживающему его банку перевести определенную денежную сумму на счет получателя средств, открытый в этом или другом банке.

Платежное требование - расчетный документ, содержащий требование кредитора (получателя средств) по основному договору к должнику (плательщику) об уплате определенной денежной суммы через банк. Расчеты посредством платежных требований могут осуществляться с предварительным акцептом и без акцепта плательщика.

Показатель - характеристика какого-либо свойства, аспекта, стороны оцениваемого объекта.

Порог рентабельности – выручка от реализации продукции, при которой предприятие уже не имеет убытков, но не получает и прибылей, т.е. финансовых средств от реализации хватает лишь на покрытие затрат.

Постоянные затраты – затраты, которые не изменяются в зависимости от роста или сокращения объема производства (в пределах релевантного диапазона).

Потенциал - совокупность находящихся в распоряжении организации ресурсов и возможностей для их эффективной реализации.

Предпринимательский риск – опасность потенциально возможной, вероятной потери ресурсов или недополучения доходов (прибыли) по сравнению с планируемым вариантом в процессе осуществления определенного вида предпринимательской деятельности. Риск – это неопределенность исхода (свершения) сделки, осуществления предпринимательского проекта. На возникновение предпринимательского риска оказывают влияние внешние и внутренние факторы, которые необходимо учитывать при осуществлении предпринимательской деятельности.

Прибыль – это конечный финансовый результат деятельности предприятий, представляющий собой разницу между общей суммой доходов и затрат на производство и реализацию продукции с учетом доходов и убытков от различных хозяйственных операций.

Привилегированная акция – акция, которая не дает права голоса на общем собрании акционеров, но дает преимущества перед владельцами обыкновенных акций при распределении прибыли и имущества в случае ликвидации общества. Привилегированные акции имеют фиксированный дивиденд, размер которого определяется при их выпуске.

Прогнозирование - научное предвидение результатов, будущего, определение тенденций развития.

Производственный цикл – период времени между моментами начала и окончания производственного процесса применительно к конкретному изделию в пределах одного предприятия.

Протест векселя – официальное удостоверение факта неуплаты в срок по векселю.

Расчетный счет – счет, открываемый банками юридическим лицам (организациям), имеющим самостоятельный баланс, для хранения денежных средств и осуществления расчетов с другими юридическими и физическими лицами.

Рентабельность - характеристика экономической эффективности организации, соизмеряющая полученный экономический эффект с затратами или ресурсами, использованными для его достижения.

Ресурсы - средства, ценности, запасы, используемые в достижении результата.

Риск - возможность наступления событий с отрицательными последствиями в результате определенных решений или действий.

Себестоимость продукции – денежное выражение издержек предприятия, его текущие расходы на производство и реализацию продукции.

Скорость оборота средств или их источников – это количество оборотов, которое делают за анализируемый период капитал организации или его составляющие.

Смешанные затраты – затраты, включающие и переменную, и постоянную часть.

Ссудный счет – счет, на котором банки учитывают предоставление и возврат кредитов.

Ставка дисконтирования – процентная ставка, используемая для пересчета денежных сумм, подлежащих уплате или получению в будущем, к текущей стоимости. Определяется на основе требуемой инвесторами ставки дохода по альтернативным инвестициям с одинаковым уровнем риска.

Стоимость – это ценность товаров, выраженная в деньгах, которые надо заплатить, чтобы купить этот товар.

Уставный капитал – условная величина обособленного имущества юридического лица, составленная из денежной оценки вкладов учредителей (участников), минимальный размер которой устанавливается законодательно для обеспечения интересов кредиторов.

Учет векселя – покупка банком векселя до истечения указанного в нем срока погашения.

Факторинг (договор финансирования под уступку денежного требования) – договор, при котором одна сторона (финансовый агент) передает или обязуется передать другой стороне (клиенту) денежные средства в счет денежного требования клиента (кредитора) к третьему лицу (должнику), вытекающего из предоставления клиентом товаров, выполнения им работ или оказания услуг третьему лицу, а клиент уступает или обязуется уступить финансовому агенту это денежное требование.

Физический износ основных средств – потеря полезных свойств основных средств в результате физического устаревания.

Финансовая устойчивость - характеристика состояния финансовых ресурсов предприятия с точки зрения обеспечения его постоянной платежеспособности, то есть наличия денежных средств, достаточных для расчетов по обязательствам, требующим немедленного погашения, а также уровня относительной финансовой независимости предприятия, то есть способности маневрировать собственными средствами, и достаточной финансовой обеспеченности бесперебойного процесса деятельности.

Финансовое регулирование - управление совокупностью денежных средств, находящихся в распоряжении организации или государства.

Финансовое состояние организации – характеристика наличия, размещения и использования финансовых ресурсов организации. Финансовое состояние в значительной степени определяет конкурентоспособность, экономический потенциал организации, оценивает, в какой мере гарантированы экономические интересы организации и её деловых партнеров.

Финансовый анализ – это изучение, систематизация, объяснение и прогнозирование процессов, которые происходят с финансовыми ресурсами и их потоками, через оценку финансового состояния и выявление возможностей совершенствования функционирования и эффективного управления финансовыми ресурсами и их потоками.

Финансовый контроль – это регламентированный нормами права контроль за аккумуляцией, распределением и использованием ресурсов всех звеньев финансовой системы.

Финансовый менеджмент – это система управления финансами путем использования методов и инструментов воздействия финансового механизма на финансовые ресурсы в целях реализации финансовой политики.

Финансовый механизм – совокупность форм организации финансовых отношений, методов (способов) формирования и использования финансовых ресурсов.

Финансовый цикл - время, в течение которого денежные средства отвлечены из оборота. Финансовый цикл включает в себя время нахождения оборотных средств в производственной и товарной стадиях и не включает время их нахождения в денежной стадии.

Финансы – это система экономических отношений, возникающих в результате движения денег и образующихся на это основе денежных потоков и связанных с формированием и использованием денежных фондов.

Функции финансов - отражение форм проявления финансовых отношений и их назначения в обществе, их роль в экономике страны.

Ценная бумага – документ, удостоверяющий с соблюдением установленной формы и обязательных реквизитов имущественные и обязательственные права, осуществление или передача которых возможны только при его предъявлении.

Чек – ценная бумага, содержащая ничем не обусловленное распоряжение чекодателя банку произвести платеж указанной в нем суммы чекодержателю. Чекодателем является юридическое лицо, имеющее денежные средства в банке, которыми он вправе распоряжаться путем выставления чеков, чекодержателем – юридическое лицо, в пользу которого выдан чек, плательщиком – банк, в котором находятся денежные средства чекодателя.

Чистая прибыль – часть валовой прибыли, остающаяся в распоряжении предприятия после уплаты налога на прибыль и прочих отчислений на использование прибыли.

Чистые активы, нетто-активы - величина, определяемая по данным бухгалтерской отчетности как разница между суммарными активами и суммарными обязательствами предприятия.

Экономическая эффективность – результативность экономической деятельности, экономических программ и мероприятий, характеризуемая отношением полученного экономического эффекта, результата к затратам факторов, ресурсов, обусловившим получение этого результата.

Экономические ресурсы - совокупность ресурсов, используемых в хозяйственной деятельности, включающая природные, трудовые, капитальные (капитал), информационные ресурсы.

Экономический потенциал – совокупная способность экономики страны, ее отраслей, предприятий, хозяйств осуществлять производственно-экономическую деятельность, выпускать продукцию, товары, услуги, удовлетворять запросы населения, общественные потребности, обеспечивать развитие производства и потребления.

Экономический эффект – полезный результат экономической деятельности, измеряемый обычно разностью между денежным доходом от деятельности и денежными расходами на ее осуществление.

Эмиссия – выпуск в обращение в законодательно установленном порядке ценных бумаг и денежных знаков во всех формах.

Эффект – полученный результат деятельности.

Эффект операционного (производственного) рычага - явление, когда с изменением выручки от реализации продукции предприятия происходит более интенсивное изменение прибыли.

Эффект финансового рычага – изменение рентабельности собственного капитала предприятия вследствие привлечения заемного капитала.