Диагностика финансового состояния ООО «Теща» с использованием программы «ФинАнализ3.0»

Анализ финансового состояния организации проводился на основе данных бухгалтерской (финансовой отчетности), представленных в Приложении 5. При анализе использовалась программа «ФинАнализ3.0» (Приложение 4).

Анализ финансового состояния ООО «Теща» показал, что в структуре активов наибольшая доля принадлежит оборотным активам (63,5%), причем наиболее ликвидные составляют всего 0,5% (денежные средства – 0,3%, краткосрочные финансовые вложения – 0,2%). При этом достаточно велика доля наименее ликвидных активов (дебиторская задолженность – 22,3%; запасы и затраты – 29,8%).

Рисунок 13 - Структура запасов ООО «Теща» в динамике (2005-2007 г.г.)

Таким образом, анализ структуры активов показывает, что у ООО «Теща» нет средств для покрытия кредиторской задолженности, организация утратила способность платить по своим счетам.

В структуре пассивов наибольшая доля принадлежит краткосрочным обязательствам (54,2%), долгосрочным обязательствам (43,1%) и только 2,7 % приходится на собственный капитал.

Таким образом, анализируемое предприятие осуществляет свою деятельность только за счет заемных (чужих) средств.

Как результат непрофессиональной деятельности руководства анализируемой организации, наблюдается тенденция снижения прибыли организации и роста себестоимости продукции и ее реализации.

Рисунок 14 - Динамика финансовых результатов ООО «Теща»

На диаграмме рисунка 14 наглядно видно, что наибольшая доля в структуре выручки принадлежит себестоимости.

Как результат наблюдается снижение показателей рентабельности (Рисунок 15).

Рисунок 15 - Показатели рентабельности ООО «Теща» за 2005-2007 г.г.

Несмотря на то, что в данной отрасли показатели общей рентабельности находятся на уровне 20-22%, для ООО «Теща», ее показатели не превышают 10%.

Только рентабельность производства находиться на уровне 10,64%. Общая рентабельность составляет всего 0,77%.

Как результат высокой кредиторской задолженности и результат низкой рентабельности, предприятие находиться в кризисно неустойчивом состоянии.

Рейтинговое число (таблица 4) показывает, что анализируемая организация относиться к классу заемщиков с высоким риском.

Таблица 4. Экспресс-оценка финансового состояния (ФинАнализ3.0)

Расчеты, произведенные с использованием модели Альтмана показывают большую вероятность банкротства (Таблица 5).

Таблица 5. Определение устойчивости по модели Альтмана

Таким образом, финансовый анализ бухгалтерской отчетности ООО «Теща» показал, что стратегия выхода из кризиса, предпринятая исполнительным руководством анализируемой организации с использованием сторонних (заемных) средств, оказалась неверна и привела организацию к банкротству и снижению стоимости компании.

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности проведем на основе данных, представленных в таблицах 6 и 7.

Таблица 6. Дебиторская задолженность ООО «Теща»

Таблица 7. Кредиторская задолженность ООО «Теща»

Таблица 8. Сравнение дебиторской и кредиторской задолженности

Анализ данных таблицы 8 показывает, что кредиторская задолженность растет более высокими темпами, чем дебиторская задолженность.

Сумма кредиторской задолженности значительно превышает дебиторскую задолженность.

В этой ситуации возможны несколько вариантов стратегий финансового оздоровления ООО «Теща»:

1. За счет реструктуризации бизнеса и сокращения управленческого персонала. Новая структура управления и штатное расписание представлены в Приложении 3.

2. За счет оптимизации финансового состояния на основе управления ликвидностью.

3. За счет мероприятий по уменьшению задолженности перед поставщиками