Расчет потребности в собственном оборотном капитале

Потребность в собственных оборотных средствах в отчетном году полностью удовлетворяется за счет оборотных средств предприятия (стр.290 ф.1).

В заключение рассчитывается экономический эффект в результате изменения оборачиваемости:

Э = Выручка фактическая * изменение продолжительности оборота / Д

Э = 7637 * 13767,8/ 360 = 292068,58

Полученный эффект со знаком плюс, что означает, что из-за увеличения продолжительности оборота оборотных средств у нас имеет место отрицательный эффект. Следовательно, нам необходимо стремиться к ускорению оборачиваемости оборотных средств, что позволит увеличить объем производства либо высвободить из оборота часть оборотных средств. Ускорение оборачиваемости оборотных средств предусматривается за счет снижения материальных затрат (сырья, материалов, топлива) на единицу продукции, ускорения частоты отгрузки готовой продукции, улучшения материально-технического снабжения, сокращения длительности технологического цикла, ликвидации сверхнормативных остатков материальных ресурсов, незавершенного производства, готовой продукции.

Оценка финансовой устойчивости предприятия

Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и использованием средств предприятий. Стабильность деятельности предприятия в долгосрочной перспективе связана с общей финансовой структурой предприятия, степенью его зависимости от внешних кредиторов и инвесторов.

Коэффициенты, характеризующие финансовую устойчивость предприятия, обобщаются в таблице 17.

Условные обозначения к таблице 17:

СК – собственный капитал;

ЗК – заемный капитал;

ДС – денежные средства;

КФВ – краткосрочные финансовые вложения;

ДЗК – долгосрочные обязательства.

Таблица 17

Расчет показателей финансовой устойчивости

Как видно из таблицы 17 не все рассчитанные коэффициенты соответствуют нормативной тенденции, что говорит о некоторой финансовой неустойчивости, имеющей место на предприятии. В частности, возрос коэффициент финансовой зависимости, в основном из-за увеличения соотношения заемного и собственного капиталов. Значительно снизился коэффициент автономии источников формирования запасов, что говорит о том, что предприятию все больше необходимо использовать заемных средств для формирования своих запасов.

Но в то же время выполняются все поставленные ограничения для некоторых коэффициентов. Однако нахождение их в рамках нормы не говорит о положительной тенденции развития предприятия и его финансовой устойчивости.

Если долгосрочные займы используются для финансирования внеоборотных активов, то стоимость собственных оборотных средств можно рассчитать следующим образом:

СОС = СК + ДЗК – ВА

СОС _пл = 101 тыс.руб.

СОС _ф = 1768 тыс.руб.

Так как размер собственных оборотных средств в обоих периодах (в плановом и фактическом) пока все же больше, чем размер займов, то можно говорить об абсолютной финансовой устойчивости предприятия. Но стоит обратить внимание на тенденции некоторых рассчитанных выше коэффициентов.