Главная | О нас | Обратная связь Автоматизация Автостроение Антропология Археология Архитектура Астрономия Предпринимательство Биология Биотехнология Ботаника Бухгалтерский учет Генетика География Геология Государство Демография Деревообработка Журналистика и СМИ Зоология Изобретательство Иностранные языки Информатика Информационные системы Искусство История Кинематография Кораблестроение Кулинария Культура Лексикология Литература Логика Маркетинг Математика Математический анализ Материаловедение Машиностроение Медицина Менеджмент Металлургия Метрология Механика ОБЖ Охрана Труда Педагогика Политология Правоотношение Программирование Производство Промышленность Психология Радио Разное Социология Спорт Статистика Строительство Теология Технологии Туризм Усадьба Физика Физиология Философия Финансы Химия Черчение Экология Экономика Электротехника Финансовый анализ предприятия на основе бухгалтерского баланса Общество с ограниченной ответственностью УК «Русь-Капитал» 2020-02-03 215 Обсуждений (0) Финансовый анализ предприятия на основе бухгалтерского баланса Общество с ограниченной ответственностью УК «Русь-Капитал» 0.00 из 5.00 0 оценок Скачать документ ⇐ Предыдущая123456789Следующая ⇒ I этап: Предварительный анализ (визуальный анализ) Определение характера  направленности финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Характер деятельности фирмы можно определить по отношению реального основного капитала к итогу баланса. Для определения суммы реального основного капитала необходимо из общего итога, показанного в балансе основного капитала исключить оценку нематериальных активов (190-110) . Если отношение (190- 110) / итог баланса > 50%, то фирма занимается производством и сбытом продукции. Снижение и повышение этого уровня свидетельствует о том, что в деятельности фирмы большее место занимает коммерческая деятельность.   Рассмотрим показатели баланса предприятия: На начало периода: 273/39 249 = 0,007 На конец периода: 367/240 631  = 0,002 Вывод:Статьи «незавершенное производство» в балансе нет, что говорит о том, что деятельность фирмы не связана с производством продукции. Тенденция к снижению показателя свидетельствует о том, что значительную долю в деятельности предприятия занимает коммерческая деятельность. Скорее всего, деятельность фирмы связана с оказанием услуг. Общая оценка динамики актива баланса. Показатели Отчетный период, тыс.руб. Базовый период, тыс.руб. Темп прироста Средняя величина активов 240 631,00 39 249,00 6,13 Выручка от реализации 1 126 836,00 5 299,00 212,65 Прибыль от реализации 3 735,00 2 456,00 1,52 Вывод: Темпы прироста выручки во многом превосходят темпы прироста активов, а последние, в свою очередь, больше темпов прироста прибыли, что свидетельствует о том, что повышение эффективности активов происходило за счет повышения цен на услуги фирмы.   Выявление «больных» статьей баланса. Все «больные» статьи делятся на 2 группы: - свидетельствующие о крайне неудовлетворительной работе предприятия в отчетном периоде (наличие убытков, кредиты и займы, не погашенные в срок) - статьи, свидетельствующие об определенных недостатках в работе предприятия (неблагоприятное соотношение между дебиторской и кредиторской задолженностью)   Вывод:По итогам формы №1 можно наблюдать значительное увеличение кредиторской и дебиторской задолженности. На начало отчетного периода соотношение дебиторской и кредиторской задолженности равно – 2,1; на конец отчетного периода – 0,58, что не является нормой их соотношения (ДЗ/КЗ=1) и соответственно, является не лучшим результатом.       4) Определение типа изменения валюты баланса. 1 тип – вызывает увеличение валюты баланса; 2 тип - вызывает уменьшение итога баланса; 3 тип - изменение в составе хозяйственных средств (актива), при неизменной валюте баланса; 4 тип - изменение в составе хозяйственных средств (пассива), при неизменной валюте баланса;   Вывод: Изменение валюты баланса относится к первому типу – активы и пассивы баланса увеличиваются, валюта баланса увеличивается. SА = SП , S(АI + AII) = S(П III+П IV+П V). Оценка баланса В целом, баланс предприятия можно оценить положительно:   1.Наблюдается увеличение итога баланса; 2.Рост прибыли по сравнению с увеличением итога баланса; 3.Увеличение в активе объема производственных запасов и краткосрочных финансовых вложений; 4.По сравнению с данными на начало отчетного периода увеличились собственные средства в пассиве баланса (уставный капитал, нераспределенная прибыль).  5.Однако, соотношение дебиторской и кредиторской задолженности является не наилучшим показателем, отличным от нормы (≈ 1). По сравнению с началом и концом отчетного периода дебиторская задолженность увеличилась почти в 2 раза, кредиторская задолженность - увеличилась в 6 раз. 6. В целом, деятельность предприятия улучшилась в основном за счет увеличения цен за предоставление услуг. II этап: Анализ имущественного положения предприятия   Проведем анализ состава и структуры средств предприятия:   Таблица 1. Структура средств предприятия (тыс.руб.). Наименование статей баланса (показатели)	Абсолютные значения		Изменения
На начало периода	На конец периода	Абсолютное	%
Средства предприятия, всего	39 249,00	240 631,00	201 382	513,09
Внеоборотные активы	273,00	367,00	94,00	34,43
В % ко всем средствам	0,70	0,15	-0,55	-
Оборотные средства	38 976,00	240 264,00	201 288,00	516,44
В % ко всем средствам	99,30	99,85	0,55	-
Материальные запасы и затраты	889,00	1 358,00	469,00	52,76
В % к оборотным средствам	2,28	0,57	-1,71	-
Денежные средства и краткосрочные фин. вложения	34 480,00	232 294,00	197 814,00	573,71
В % к оборотным средствам	88,46	96,68	8,22	-
Дебиторская задолженность и прочие оборотные активы	3 607,00	6 613,00	3 006,00	83,34
В % к оборотным средствам	9,25	2,75	-6,5	-

Рис.1

Коэффициент мобильности всех средств определяется отношением:

стоимость оборотных средств (стр.290) / стоимость всех средств предприятия (стр.300)

На начало периода: 38 976,00 /39 249,00= 0,993

На конец периода: 240 264,00 / 240 631,00 = 0,998

Коэффициент мобильности оборотных средств определяется отношением наиболее мобильной их части: стоимость денежных средств и краткосрочных фин.вложений (стр.250+260) / стоимость оборотных средств (стр.290)

На начало периода:34 480,00 /38 976,00 = 0,88

На конец периода: 232 294,00 /240 264 ,00 = 0,97

Увеличение коэффициентов мобильности отражает тенденцию к ускорению оборачиваемости средств предприятия. Рассмотрим коэффициент соотношения внеоборотных и оборотных средств на начало и на конец периода. Значение данного показателя в большей степени обуславливается отраслевыми особенностями деятельности предприятия.

На начало периода:273,00 / 38 976,00 = 0,007

На конец периода: 367,00 / 240 264,00 = 0,002

Вывод: Необходимо обратить внимание на снижение данного коэффициента.  Из соотношения видно, что внеоборотные активы меньше оборотных активов, что означает, что активы предприятия мобильны.

Увеличение производственных запасов свидетельствует о наращивании производственного потенциала, а с другой стороны, о стремлении предприятия за счет вложения в производственные запасы защитить свои денежные средства от инфляции.

Дебиторская задолженность на конец отчетного периода по сравнению с отчетным выросла почти в 2 раза, но это не всегда может быть оценено отрицательно. Это возможно может быть связано с неосмотрительной кредитной политикой предприятия, неразборчивым выбором партнеров, наступление неплатежеспособности и банкротства некоторых покупателей, высокие темпы наращивания объемов продаж, трудность в оказании услуг. Существуют мероприятия по предотвращению роста дебиторской задолженности:

- установление режимов предварительной оплаты;

- усиление контроля за состоянием расчетов с покупателями;

- расширение круга потребителей по оказанию услуг.

Значительное увеличение доли оборотных активов в имуществе предприятия может свидетельствовать о следующем:

-о формировании более мобильной структуры активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств предприятия;

-об отвлечении части текущих активов на кредитование потребителей готовой продукции, что свидетельствует о фактической иммобилизации этой части оборотных средств из производственного процесса;

-о сворачиваемой производственной базе.

Вывод: Средства предприятия увеличились по сравнению с базовым периодом на 513,09%. Это произошло за счет увеличения общей суммы внеоборотных активов на 34,43%, которые уменьшили свою долю в составе всех средств предприятия на 0,55% и составили 0,15% от общей суммы всех средств; и оборотных активов на 516,44%, которые, в свою очередь, увеличили свою долю в составе всех средств предприятия на 0,55% и составили 99,85% от общей суммы всех средств. Это можно объяснить значительным увеличением материальных запасов на 52,76%, которые уменьшили свою долю в составе оборотных средств на 1,71% и составили 0,57% от общей суммы оборотных средств, а также краткосрочных финансовых вложений почти на 573,71%, которые увеличили свою долю в составе оборотных средств на 8,22% и составили 96,68% от общей суммы оборотных средств. Также можно наблюдать увеличение дебиторской задолженности к концу отчетного периода на 83,34%, хотя она и уменьшила свою долю в составе оборотных средств на 6,5%, что составило почти 2,75% к общей сумме оборотных средств. Это говорит о том, что дебиторская задолженность не является «больной» статьей, так как хоть она и увеличилась в 2 раза к концу отчетного периода, но уменьшила долю на 6,5% в составе оборотных средств.

Оборотные активы предприятия более мобильны, чем внеоборотные активы.

Наличие статей «Денежные средства» и «Краткосрочные финансовые вложения» свидетельствуют об укреплении финансового положения фирмы и увеличение этой статьи в основном за счет собственных источников предприятия.

       Сумма собственного капитала к концу отчетного периода стала больше стоимости внеоборотных активов, это говорит о том, что финансовое состояние предприятия улучшилось.

2020-02-03

215

Обсуждений (0)

Финансовый анализ предприятия на основе бухгалтерского баланса Общество с ограниченной ответственностью УК «Русь-Капитал» 0.00 из 5.00 0 оценок

Скачать документ