Влияние амортизационной политики на результаты производственно-финансовой деятельности предприятия

 

Рассмотрим влияние амортизационной политики предприятия на результаты его производственно-финансовой деятельности. Как известно, до 1 января 2002 года амортизацию для целей налогообложения можно было начислять только линейным методом, руководствуясь нормами амортизационных начислений на полное восстановление основных фондов народного хозяйства. Согласно ПБУ 6/01 (Положения по бухгалтерскому учету "Учет основных средств"), утвержденному приказом Минфина РФ от 30.03.2001 г. №26н., организации могут выбрать способ начисления амортизации для разных групп однородных объектов основных средств: линейный способ; способ уменьшаемого остатка; способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования; способ списания пропорционально объему продукции.

Способ списания стоимости по сумме чисел срока полезного использования: сумму амортизационных отчислений определяют, исходя из первоначальной стоимости объекта и суммы лет срока службы, являющегося знаменателем в расчетном коэффициенте. В числителе этого коэффициента находится число лет, остающееся до конца срока службы объекта. Показатель, используемый в данном способе, может быть рассчитан по следующей формуле:

 

С=Т х (Т + 1) / 2,

 

где С – сумма чисел;

Т – число лет предлагаемого срока использования основных средств.

Для сборочного станка KTXR-102 при десятилетнем сроке службы сумма чисел С=55: 1+2+3+4+5+6+7+8+9+10=55

Определим годовую сумму амортизационных отчислений и стоимость сборочного станка KTXR-102 на конец года (таблица 20).

Способ уменьшения остатка: амортизация основных средств начисляется, исходя из стоимости объекта основных средств на начало отчетного года и нормы амортизации, исчисленной с учетом срока полезного использования данного объекта.

При подсчете принимаются во внимание три величины:

· Остаточная стоимость объекта на начало года;

· Норма амортизации;

· Коэффициент ускорения (2 – для активной части производственных основных средств; 3 – для имущества, переданного по договору лизинга, малым предприятиям разрешено списывать до 50% стоимости оборудования в первый год его эксплуатации).

 

Таблица 10. Амортизационные отчисления и остаточная стоимость оборудования по годам, тыс. руб.

Год	Амортизационные отчисления	Стоимость конец года
0	0	2129,4
1	2129,4 х 10/55 = 387,16	1742,24
2	2129,4 х 9/55 = 348,45	1393,79
3	2129,4 х 8/55 = 309,74	1084,06
4	2129,4 х 7/55 = 271,01	813,05
5	2129,4 х 6/55 = 232,30	580,75
6	2129,4 х 5/55 = 193,58	387,17
7	2129,4 х 4/55 = 154,87	232,3
8	2129,4 х 3/55 = 116,15	116,15
9	2129,4 х 2/55 = 77,43	38,72
10	2129,4 х 1/55 = 38,72	0

 

Амортизационные отчисления и остаточная стоимость оборудования по годам приведены в таблице 11.

 

Таблица 11. Амортизационные отчисления и остаточная стоимость сборочного станка KTXR-102, тыс.руб.

Год	Амортизационные отчисления	Стоимость конец года
0	0	2129,4
1	2129,4 х 0,1 х 2 = 425,88	1703,52
2	(2129,4 – 425,88) х 0,1 х 2 = 340,70	1362,86
3	(1703,52 – 340,70) х 0,1 х 2 = 272,56	1090,26
4	(1362,82 – 272,56) х 0,1 х 2 = 218,05	872,21
5	(1090,26 – 218,05) х 0,1 х 2 = 174,44	697,77
6	(872,21 – 174,44) х 0,1 х 2 = 139,55	558,22
7	(697,77 – 139,55) х 0,1 х 2 = 111,64	446,58
8	(558,22 – 111,64) х 0,1 х 2 = 89,32	357,26
9	(446,58 – 89,32) х 0,1 х 2 = 71,45	285,81
10	(357,26 – 71,45) х 0,1 х 2 = 57,16	228,65

 

Этот способ не дает возможности в течение срока использования объекта произвести 100% списание его стоимости. В нашем примере будет списано только 89,26% первоначальной стоимости; сумма амортизации (самая большая в первый год) уменьшается из года в год.

Способ списания стоимости пропорционально объему продукции: основан на том, что амортизация объекта основных средств является только результатом его эксплуатации и начисляется в размере, пропорциональном количеству выпущенной продукции за период.

Для расчета годовых амортизационных отчислений на полное восстановление сборочного оборудования используем прогнозные данные изменения объема выпуска продукции по годам (таблица 12).

 

Таблица 12. Амортизационные отчисления и остаточная стоимость сборочного станка KTXR-102 по годам, тыс.руб.

Год	Объем выпуска продукции	Амортизационные отчисления	Стоимость конец года
0		0	2129,4
1	87	2129,4 / 951 х 87 = 194,80	1934,6
2	89	2129,4 / 951 х 89 = 199,28	1735,32
3	90	2129,4 / 951 х 90 = 201,52	1533,8
4	92	2129,4 / 951 х 92 = 206,00	1327,8
5	94	2129,4 / 951 х 94 = 210,48	1117,32
6	95	2129,4 / 951 х 95 = 212,72	904,57
7	97	2129,4 / 951 х 97 = 217,19	687,38
8	100	2129,4 / 951 х 100 = 223,90	463,48
9	102	2129,4 / 951 х 102 = 228,38	235,10
10	105	2129,4 / 951 х 105 = 235,10	0
Итого	951	2129,4	0

 

Остаточная стоимость ежегодно уменьшается прямо пропорционально показателю единицы работы, идет использование до полного погашения стоимости объекта. В первые годы эксплуатации оборудования амортизационные отчисления меньше, чем в последующие. Планируется постепенно повышение коэффициента сменности и продолжительности смены до нормального уровня, что приведен к более полной загрузке сборочного станка, росту объема производства и увеличению амортизационных отчислений.

Рассмотрим влияние амортизационной политики на финансовые результаты от внедрения станка. В данном примере при расчете сроков окупаемости оборудования применялся линейный способ начисления амортизации. Посмотрим, как изменяются показатели эффективности проекта при использовании других способов начисления амортизации (таблица 13).

Изменение суммы амортизационных отчислений отразился на уровне текущих затрат (себестоимости продукции), прибыли от реализации и, соответственно, чистой прибыли, размере чистого (кумулятивного) дохода предприятия.

 

Таблица 13. Расчет чистого дохода при использовании различных способов списания стоимости оборудования, тыс.руб.

Показатели	Линейный способ списания стоимости	Способ списания по сумме чисел срока полезного использования	Способ уменьшаемого остатка	Способ списания пропорционально объему продукции
Инвестиции	2129,4	2129,4	2129,4	2129,4
Выручка	3742	3742	3742	3742
Текущие затраты	3130,7	3305,2	3343,9	3112,9
В т.ч. амортизация	212,64	387,16	425,88	194,80
Прибыль от реализации	611,3	434,8	398,1	629,1
Чистая прибыль	464,59	331,97	302,56	478,12
Чистый доход	677,23	719,13	728,44	672,92

 

Наибольший чистый доход будет получен в первый год эксплуатации оборудования при начислении ускоренной амортизации способом уменьшаемого остатка. Однако нужно помнить, что применение этого способа не позволяет в течение срока использования оборудования полностью списать на амортизационные отчисления всю его первоначальную стоимость.

Поэтому мы предлагаем выбрать из методов ускоренной амортизации способ списания стоимости по сумме чисел срока полезного использования оборудования. По сравнению с линейным способом списания стоимости, он дает следующие преимущества:

1. Величина чистого дохода за первый год эксплуатации оборудования на 174 тыс.руб. выше, чем при линейном способе;

2. Этот способ ускоренной амортизации позволяет снизить риск морального износа оборудования. За первые три года эксплуатации станка будет списана почти половина ее стоимости, а в последние годы норма амортизации будет снижена до минимума (в 9-й год она составит 5,5% и в 10-й год всего 1,8% первоначальной стоимости);

3. Применение метода ускоренной амортизации приводит к повышению текущих затрат и снижение показателя налогооблагаемой прибыли, что приведет к соответствующему уменьшению налога на прибыль. Кроме того, будет уменьшена стоимость имущества предприятия и, соответственно, величина налога на имущество.

Приведенные мероприятия позволят улучшить финансовое состояние исследуемого предприятия.

Заключение

 

Без эффективного управления капиталом в настоящее время, невозможно получить максимальную прибыль, что является основной целью любого предприятия. Основная задача управленца найти резервы для того, чтобы увеличить прибыль предприятия.

Очевидно, что от эффективности управления финансовыми ресурсами и предприятием целиком и полностью зависит результат деятельности предприятия в целом.

В первой главе дипломной работы были рассмотрены значение и сущность анализа финансового состояния предприятий как инструмента принятие управленческих решений.

В главе второй было обследовано действующее предприятие и его финансовое состояние. В ходе работы было установлено реальное положение дел на предприятии; выявлены изменения в финансовом состоянии и факторы, вызвавшие эти изменения.

Проанализирововав во второй главе исследуемое предприятие, получили следующие результаты. Анализируемое предприятие характеризуется низкой долей собственных средств, что отрицательно характеризует финансовое положение предприятия. Однако низкая доля собственных средств может рассматриваться и как желание использовать собственные денежные средства, что нельзя не считать положительным моментом. Использование свободных денежных средств с банковским кредитованием позволило бы дополнительно финансировать хозяйственную деятельность тем самым, увеличивая рост объемов производства, прибыли и качества продукции. Учитывая незначительный размер дебиторской задолженности и отсутствие в составе запасов неликвидов по состоянию на 01.01.2007 года предприятие можно отнести к разряду ликвидных.

 

В третьей главе дипломной работы разработан комплекс мер по улучшению финансового состояния исследуемого предприятия. Первоочередной мерой среди предложенных организационно-технических мероприятий является приобретение современного сборочного станка KTXR-102. Произведенные расчеты показывают, что исходные инвестиции на приобретение и монтаж оборудования по сборке производимых изделий в размере 2129,4 тысяч рублей будут погашены через 1 год эксплуатации оборудования. Таким образом, строк окупаемости проекта составит 1 год.

Подробно рассмотрено влияние амортизационной политики предприятия на результаты его производственно-финансовой деятельности, что тоже приводит к улучшению финансового состояния. Мы предлагаем выбрать из методов ускоренной амортизации способ списания стоимости по сумме чисел срока полезного использования оборудования. По сравнению с линейным способом списания стоимости, он дает следующие преимущества: величина чистого дохода за первый год эксплуатации оборудования на 174 тыс.руб. выше, чем при линейном способе. Этот способ ускоренной амортизации позволяет снизить риск морального износа оборудования. Применение метода ускоренной амортизации приводит к повышению текущих затрат и снижение показателя налогооблагаемой прибыли, что приведет к соответствующему уменьшению налога на прибыль. Кроме того, будет уменьшена стоимость имущества предприятия и, соответственно, величина налога на имущество.

Приведенные мероприятия позволят улучшить финансовое состояние исследуемого предприятия.

 

Список использованной литературы

 

1. Алексеев М.М. Планирование деятельности фирмы. Учебно-методическое пособие. М., Финансы и статистика, 2001, 280 с.

2. Баканов М.И., Шеремет А.В. Теория анализа хозяйственной деятельности. М.; Финансы и статистика, 2000, 540 с.

3. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. 4-е мзд., доп. и перераб. М.: Финансы и статистика, 2001, 455 с.

4. Белолипецкий В.Г. Финансы фирмы. М.: Проспект, 1998, 215 с.

5. Бизнес-планирование. Учебник. / Под редакцией В.М. Попова и С.И. Ляпунова. М.: Финансы и статистика, 2002, 180 с.

6. Бочаров В.В. Финансовый анализ. СПб.: Питер, 2002, 360 с.

7. Бухалков М.И. Внутрифирменное планирование. Учебник. М.: ИНФРА, 2003, 250 с.

8. Вещунова Н.Л., Фомина Л.Ф. Бухгалтерский учет на предприятиях различных форм собственности. М.: МАГИС, 2003, 384 с.

9. Воропаев В.И. Управление проектами в России. М.: Алланс, 1999, 160 с.

10. Грачев А.В. Анализ и управление финансовой устойчивостью предприятия. М.: "ДИС", 2002

11. Гольдин М.М., Сухинина Л.Н. Моральный износ основных фондов предприятий в условиях НТР. М., 1998, 288 с.

12. Горфинкель В.Я. Экономика предприятия. М., 1998, с. 342.

13. Грузинов В.П., Грибов В.Д. Экономика предприятия. М., 1997, 278 с.

14. Десменд Г.М., Келли Р.Э. Руководство по оценке бизнеса. М., 1996, 255 с.

15. Ефимова О.В. Финансовый анализ. М.: Бухгалтерский учет, 2002.

16. Зайцев Н.Л. Экономика промышленного предприятия: Учебник. М.:ИНФРА-М, 1999, 530 с.

17. Зайцев Н.Л. Экономика организации. М.: Экзамен, 2000, 280 с.

18. Зудина Л.В. Банкротство по новым правилам .// Консультант. 2003, №6. ст.9

19. Иглин В.А. Обоснование качества рабочей силы и повышение конкурентоспособности Российских предприятий/ Трудовое право. 2001, №3, с. 17-18

20. Как готовить кадры 21 века? Витухин А.// Рязанские ведомости, 3 июля 2001, с.2

21. Кантор Е.Л., Гинзбург А.И., Кантор В.Е. Основные фонды промышленных предприятий. СПб.: Питер, 2003, 240 с.

22. Киселев М.В. Анализ и прогнозирование финансово-хозяйственной деятельности предприятия. М.: "АиН", 2001, 192 с.

23. Киселев М. Анализ баланса. // Аудит и налоги. 2001, №10(70), с. 21.

24. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статистика, 2002, 220 с.

25. Ковалев В. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М.: Проспект, 2001.

26. Ковалев В.В., Волкова О.Н., Гриженко Е.М. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. М., 2000

27. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния предприятия. М.: "ЦЭМ", 2000

28. Козлова Е.П., Пашутин Н.В. Бухгалтерский учет в промышленности. М.: Финансы и статистика, 2003, 310 с.

29. Кондраков Н.П. Основы финансового анализа. М.: Финансы и статистика, 1999, 198 с.

30. Котлер Ф. Маркетинг. М.: ЮНИТИ, 1998, 402 с.

31. Луговой В.А. Учет основных средств, нематериальных активов, долгосрочных инвестиций. М.: АО "Инкосаудит", 1999, 182 с.

32. Лунев Н., Макаревич Л. Бизнес-план для получения инвестиций. Методические рекомендации. М.: Внешсигма, 2003, 200 с.

33. Муравьев А.И. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2001, 456 с.

34. Павлова Л.Н. Финансовый менеджмент. Управление денежным оборотом предприятия: учебник для вузов. М.: Банки и биржы, ЮНИТИ, 2003, 320 с.

35. Палий В.Ф., Суздальцева Л.П. Технико-экономический анализ производственно-хозяйственной деятельности машиностроительных предприятий. М.: Машиностроение, 1999, 208 с.

36. Патров В.В. и др. Как читать балансовый отчет. М.: Финансы и статистика, 2002.

37. Пинко В.А. Бухгалтерский учет основных средств и прочих необоротных активов. М., 2002, 450 с.

38. Поляк Г.В.Финансовый менеджмент. М.: Финансы, 2001, 240 с.

39. Попов В.М., Кураков Л.П., Ляпунов С.И. Бизнес-план. Отечественный и зарубежный опыт. М.: Финансы и статистика, 1999, 272 с.

40. Прыкина Л.В. Экономический анализ предприятия. М.: Юнити-Дана, 2001.

41. Раицкий К.А. Экономика предприятия. М.: ИВЦ "Маркетинг", 2003, 440 с.

42. Российский статистический ежегодник. М., 2004.

43. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Минск: ООО "Новое знание", 2003, 168 с.

44. Савицкая Г. В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности. М.: "Инфра-М", 2005.

45. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. М.: ЮНИТИ, 2002.

46. Семенова О.П. Как оценить финансовое состояние организации и угрозу банкротства.// Налоговый вестник. 2003, №4, с. 17-19.

47. Скотт Синк Д. Управление производственостью: Планирование, измерение и оценка, контроль и повышение. М.: Прогресс, 1989, 156 с.

48. Справочник директора предприятия/ Под редакцией Лагусты М.Г. М.: ИНФРА-М, 2000, 148 с.

49. Уткин Э.А. Антикризисное управление. М.: ЭКМОС, 1997, 186 с.

50. Фатхутдинов Р.А. Стратегический менеджмент. М.: ЗАО "Бизнес-школа Интел-Синтез", 1999, 398 с.

51. Финансовое управление фирмой. Настольная книга менеджера / под ред. проф. Терехина В.И., М.: Экономика, 1998, 264 с.

52. Финансы и управление предприятием / под ред. А.М. Ковалевой М.: Финансы и статистика, 1995, 345 с.

53. Хелферт Э. Техника финансового анализа. М.: ЮНИТИ, 1999, 260 с.

54. Шеремет А.Д., Сайфуллин Р.С. Методика финансового анализа. М.: Инфра-М, 2001.

55. Экономика и статистика фирм: Учебник/ В.Е.Адамов, С.Д.Ильенкова, Т.П.Сиротина и др.; Под ред. д-ра экон. наук, проф. С.Д.Ильенковой. 2-е изд. М.: Финансы и статистика, 1997, 310 с.

56. Экономика предприятия: учебник. / Под ред. проф.О.И.Волкова. М.:ИНФРА-М, 1998, 365 с.

 

Приложение 1

 

Бухгалтерский баланс ООО "Монтажник" за 2006 год, тыс.руб.

Наименование статьи баланса	Код строки	На начало 2006	На конец 2006
1	2	3	4
I. Внеоборотные активы Нематериальные активы	110	7,25	20,75
Основные средства	120	9738,75	14479,75
Незавершенное строительство	130	36,5	15,2
Отложенные налоговые активы	145	-	1281,6
Итого по разделу I	190	9782,5	15311,0
II. Оборотные активы Запасы	210	7257,0	14021,25
В т.ч. сырье материалы и др.аналогичные ценности	211	3519,75	8433,75
Затраты в незавершенном производстве (издержках обращения)	213	-	29,5
Готовая продукция и товары для перепродажи	214	3437,0	5252,0
Расходы будущих периодов	216	277,50	306,0
Прочие запасы и затраты	217	22,75	-
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	220	3885,5	6162,5
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	240	8453,75	15274,5
в том числе покупатели и заказчики	241	6992,0	11671,0
Денежные средства	260	742,0	2274,75
Прочие оборотные активы	270	4,0	4,0
Итого по разделу II	290	20340,75	37735,5
Баланс	300	30123,25	53046,5
III. капитал и резервы Уставный капитал	410	307,25	76,81
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	470	498,5	1630,75
Итого по разделу III	490	805,75	1938,0
IV. Долгосрочные обязательства Займы и кредиты	510	-	-
Отложенные налоговые обязательства	515	-	826,25
Итого по разделу IV	590	-	826,25
V. Краткосрочные обязательства Займы и кредиты	610	10520,5	37584,75
Кредиторская задолженность	620	9398,5	37584,75
В т.ч. поставщики подрядчики	621	18797,0	37141,25
Задолженность перед персоналом организации	624	135,0	172,0
Задолженность перед государственными внебюджетными фондами		58,25	107,75
Задолженность по налогам и сборам		195,75	163,75
Прочие краткосрочные обязательства	660
Итого по разделу V	690	29317,50	50282,25
Баланс	700	30123,25	53046,5

 

Приложение 2

 

Отчет о прибылях и убытках

Показатель		За отчетный период	За аналогичный период предыдущего года
Наименование	Код
1	2	3	4
I. Доходы и расходы по обычным видам деятельности Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции работ, услуг (за минусом налога на добавочную стоимость, акцизов и аналогичных обязательных платежей).	010	37417	16564
в том числе от продажи:	011	13944	8605
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	020	33668	14721
в том числе проданные:	021	12868	7921
Валовая прибыль	029	37398	18429
Коммерческие расходы	030	13447	5736
Управленческие расходы	040	15219	9458
Прибыль (убыток) от продаж	050	8732	3235
II. Прочие доходы и расходы Проценты к получению	060
Проценты к уплате	070	4210	1839
Доходы от участия в других организациях	080		0
Прочие операционные доходы	090		0
Прочие операционные расходы	100	1293	682
III. Внереализационные доходы	120	5238	352
Внереализационные расходы	130	6234	237
Прибыль (убыток) до налогообложения	140	2233	732
Текущий налог на прибыль	150	830	157
Прибыль (убыток) от обычной деятельности	160	1403	575
IV. Чрезвычайные доходы и расходы Чрезвычайные доходы	170
Чрезвычайные расходы	180
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода	190	1403	575
Справочно Постоянные налоговые обязательства (активы)
Базовая прибыль (убыток) на акцию
Разводненная прибыль (убыток) на акцию