Формула определения суммы Собственных оборотных средств по балансу

Согласно Методическим положениям по оценке финансового состояния организации и установлению неудовлетворительной структуры баланса (Распоряжение Федерального управления по делам о несостоятельности (банкротстве) при Госкомимуществе России от 12.08.1994 № 31-р) утвержден способ расчета собственных оборотных средств как разности III раздела баланса «Капитал и резервы» и I раздела «Внеоборотные активы»

СОС = стр. 490 - стр. 190.

13.анализ рациональности размещения средств предприятия. Методика проведения. Критерии оценки результатов Особое место в анализе финансового состояния хозяйствующего субъекта занимает анализ активов предприятия. Актив баланса представляет собой величину затрат организации, сложившихся в результате предшествующих операций и финансовых сделок, и понесенных ею расходов ради возможных будущих доходов. Сама по себе рациональная структура источников не гарантирует успешной работы предприятия, поскольку объем выручки, финансовые результаты зависят, прежде всего, от размещения активов.

Для нужд анализа применяется несколько видов группировки активов.

Первый вариант группировки - по сроку оборота.

Долгосрочные активы (иммобилизованные, немобильные) - активы, срок оборачиваемости которых превышает 1 год. (ст. 190)

Краткосрочные активы (текущие, мобильные, оборотные) - активы, срок оборачиваемости которых меньше (ст.290)

Согласно теории, увеличение доли краткосрочных активов и уменьшение доли иммобилизованных, расценивается положительно. Однако, делая такие выводы, следует быть осторожными. Если уменьшение доли иммобилизованных активов происходит за счет их абсолютного уменьшения, например, вследствие продажи из-за тяжелого финансового положения, то такую ситуацию, безусловно, нельзя оценивать положительно. Точно так же уменьшение доли текущих активов может произойти из-за дооценки основных фондов. Такое увеличение стоимости долгосрочных активов представляет собой чисто учетную процедуру и не может свидетельствовать об улучшении структуры активов вследствие увеличения их мобильной доли.

Второй вариант группировки - по направлению использования.

Активы, используемые на предприятии, - имущество и денежные средства, используемые непосредственно на предприятии. (ст.260+ст.120)

Активы, используемые за пределами предприятия, - долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения, товары, отгруженные и дебиторская задолженность.1 года. (ст.250+ст.140+ст.215+ст.240)

В большинстве случаев при анализе считается, что увеличение доли активов, используемых за пределами предприятия, расценивается отрицательно. Однако, производя подобный анализ, следует выделить в активах, используемых за пределами предприятия, те, которые должны приносить прибыль, то есть долгосрочные и краткосрочные финансовые вложения. Их следует оценивать с двух точек зрения: рентабельность и ликвидность. Если рентабельность финансовых вложений не ниже, чем общая рентабельность активов, то такое вложение можно признать целесообразным. Можно также сравнить рентабельность вложений с доходностью ценных бумаг государства. Ликвидность финансовых вложений характеризуется возможностью реализации их в денежные средства по цене, сравниваемой с ценой их покупки.

Анализируя дебиторскую задолженность, мы должны учитывать, что ее увеличение не всегда можно расценивать отрицательно, поскольку увеличение текущих активов и средств в расчетах как их составной части может быть объяснено увеличением объемов выпуска продукции. Следующая группировка - по степени ликвидности активов. Ликвидность баланса в Российской Федерации, в отличие от баланса, составлено

го по правилам международной финансовой отчетности, возрастает сверху вниз. В самом верху находятся наименее ликвидные активы, внизу - более ликвидные.

Третья группировка имеет вид:

Труднореализуемые активы. (ст. 190)

Медленно реализуемые активы. (ст.210+ст.220)

Среднереализуемые активы. (ст.240+ст.140+ст.250)

Мгновенно реализуемые активы. (ст.260)

Состав активов по группам можно распределить следующим образом. В труднореализуемые активы входит первый раздел баланса - внеоборотные активы.

Основу медленно реализуемых активов составляет раздел "Запасы и НДС по приобретенным ценностям". Основу среднереализуемых активов составляет дебиторская задолженность и финансовые вложения. Мгновенно реализуемые активы - денежные средства хозяйствующего субъекта. Это самые ликвидные активы хозяйствующего субъекта. Однако, используя эту группировку в настоящих условиях, следует учитывать, что ликвидность дебиторской задолженности может быть значительно ниже медленно реализуемых и даже трудно реализуемых активов.

Общий анализ активов целесообразно проводить по всем трем группировкам.

Таблица 5. Общий анализ активов (тыс. руб.)

Анализирую данные таблице можно сделать выводы:

В-1

Рассматривая внеоборотные активы, мы видим, что они увеличились на 3936 тыс. руб. это говорит об их использование в производственном процессе в течение длительного времени, на это могло повлиять приостановленное вложения средств в предприятие кредиторов.

Рассматривая оборотные активы, мы видим, что они увеличились на 112171тыс руб. это положительная тенденция.

В-2

Рассматривая активы, используемые на предприятии наблюдается рост на 21797 тыс. руб. что говорит о положительной тенденции.

Рассматривая активы используемые за пределами предприятия, наблюдается увеличение на 94310 тыс. руб., что в данном случае не является отрицательным, т.к это так же связанно с увеличение объемов выпуска продукции.

В-3

Рассматривая труднореализуемые активы, наблюдается увеличение на 5811, что является отрицательной тенденцией.

Рассматривая медленно реализуемые активы наблюдается увеличение на 14706 тыс. руб. это произошло в основном за счет увеличения запасов предприятия. Что оценивается как отрицательная тенденция.

Рассматривая среднереализуемые активы наблюдается увеличение на 94310 тыс. руб. это отрицательная тенденция.

Рассматривая мгновенно реализуемые активы, наблюдается увеличение 1280тыс. руб., это положительно влияет на ликвидность предприятия.

14.порядок расчета нерациональных активов в объектах основного капитала

Нерациональные активы: вложения в которые при достигнутом объеме пр-ва и масштабах деят-ти не явл. необходимыми.

15. порядок расчета нерациональных активов в объектах оборотного капитала

16.иммобилизация в объекты основного капитала ИММОБИЛИЗАЦИЯ ЭТО-

1. отвлечение капитала из основного бизнеса, дела для каких-либо других целей;

2. превращение капитала акционерной компании (общества) в капитал частных (единоличных) предпринимателей;

3. помещение оборотных средств в малоподвижные ценности (процентные бумаги, не котирующиеся на бирже, в малоликвидную недвижимость и т.д.).31. Несостоятельность (банкротство) наступает в случае неспособности полного удовлетворения юридическим лицом всех требований кредиторов по денежным обязательствам. Если в процессе ликвидации юридического лица будет установлено, что стоимость имущества организации недостаточна для удовлетворения требований кредиторов, оно может быть ликвидировано только путем банкротства.

Для расчета показателей финансового состояния организации используются данные бухгалтерского баланса годовой бухгалтерской отчетности. Традиционно применяются следующие коэффициенты:

а) коэффициент абсолютной ликвидности. Этот коэффициент характеризует мгновенную платежеспособность организации;

б) коэффициент критической оценки. Этот коэффициент рассчитывается как отношение суммы ликвидных активов и быстрореализуемых активов к сумме краткосрочных обязательств, кредиторской задолженности и прочим краткосрочным обязательствам организации;

в) коэффициент текущей ликвидности. Этот коэффициент характеризует платежеспособность организации с учетом предстоящих поступлений от дебиторов;

г) коэффициент обеспеченности собственными средствами. Этот коэффициент характеризует наличие собственных оборотных средств у организации, необходимых для ее финансовой устойчивости;

д) коэффициент финансовой независимости. Этот коэффициент характеризует удельный вес собственных средств в общей сумме пассивов (активов);

е) коэффициент финансовой независимости в отношении формирования запасов и затрат. Этот коэффициент показывает, какая часть запасов и затрат формируется за счет собственных средств.