Анализ имущественного положения предприятия

Анализ пассива баланса

Величина собственных средств к 2008 г. сократилась на 25,15 %, к 2009 г. сокращение составило 49,24 %. На протяжении всего периода наблюдается равномерный рост заемных средств на 15 %. Валюта баланса увеличилась к 2008 г. на 2,4 %, к 2009 г. – на 0,54 % (таб. 2.2.4). Заемные средства полностью покрывают собственные источники предприятия (таб. 2.2.1). В 2008 году была проведена переоценка основных средств по группе «Здания». В результате дооценки основных средств произошло увеличение добавочного капитала, что в свою очередь повлекло за собой рост чистых активов по сравнению с 2007 г. и увеличение собственного капитала. Источники собственных средств сократились в 2008 г. за счет сокращения нераспределенной прибыли на 6 649 854 тыс. руб. (полученного убытка в размере 6 223 202 тыс. руб.), в 2009 г. за счет сокращения нераспределенной прибыли на 6 977 232 тыс. руб. (таб. 2.2.2).

В связи с проведенной реорганизацией ОАО «Стройтрансгаз» в 2006 г велась активная политика по привлечению заемных средств. В 2007-2009 годах продолжилось привлечение заемных средств. Финансирование деятельности общества осуществляется, в том числе за счет долгосрочных заемных средств. Долгосрочные заемные средства направляются, преимущественно, на приобретение основных средств, капитальные вложения и другие активы. Темп прироста долгосрочных кредитов и займов к 2008 г. увеличился на 91,78 %, напротив, к 2009 г. сократился на 35,17 %. Краткосрочные кредиты и займы к 2008 г. сократились на 47%, напротив, к 2009 г. наблюдается рост на 12,38 %. За весь анализируемый период наибольшую долю в структуре баланса занимает кредиторская задолженность более 40 % и наблюдается увеличение кредиторской задолженности более 10 % за счет увеличения задолженности перед поставщиками и подрядчиками, государственными внебюджетными фондами и налоговыми органам. Просроченная кредиторская задолженность отсутствует (таб. 2.2.3) [46].

Таблица 2.2.1 - Структура источников собственных средств

Таблица 2.2.2 - Источники собственных средств

Таблица 2.2.3 - Заемные средства

Анализ актива баланса

В структуре баланса к 2008 г. наблюдается увеличение труднореализуемых активов на 61,77 %, к 2009 г. – на 1,24 % за счет долгосрочного финансирования, а легкореализуемые активы к 2008 г. уменьшились на 13,45 %, напротив, к 2009 г. увеличились на 0,2 %. (таб. 2.2.5).

Наблюдается снижение чистых активов в 2008 году, которое обусловлено полученными убытками в результате полученного убытка в размере 6 223 202 тыс. руб., а в 2009 году данный показатель продолжил свое падение в результате полученного убытка в размере 6 738 845 тыс. руб.

Уменьшение статьи незавершенное производство к 2008 г. на 4,11 %, к 2009 г. – на 11,53 % и уменьшение статьи основные средства к 2009 г. 9,64 %, (здания, оборудования, транспортные средства, производственный хозяйственный инвентарь) за счет снижения величины долгосрочных заемных источников. Доходные вложения в материальные ценности за весь анализируемый период снижались за счет уменьшения числа имущества, передаваемого в лизинг. Наибольшую долю в структуре внеоборотных активов занимают долгосрочные финансовые вложения. Наличие в составе активов долгосрочных финансовых вложений указывает на инвестиционную направленность этих вложений (в дочерние общества, зависимые общества, другие организации): предоставление займов. Увеличение статьи долгосрочные финансовые вложения на 2009 г составило 7,31 %, на 2008 г. составило 54,21 %, что может отрицательно отразится на величину собственного оборотного капитала (таб. 2.2.6).

Наличие нематериальных активов свидетельствует о вложении средств в объекты интеллектуальные собственности, в том числе на товарный знак и знак обслуживания, наименования места происхождения товаров.

На протяжении всего анализируемого периода структура имущества характеризуется высокой долей оборотных активов. Структура оборотных активов в 2009 году по сравнению с 2008 годом претерпела не значительные изменения. Не смотря на то, что в анализируемом периоде основная часть оборотных активов неизменно приходилась на дебиторскую задолженность (67,18 %), однако, удельный вес запасов в оборотных активах снизился с 14,24 % до 12,62%, в то же время доля денежных средств за рассматриваемый период возросла с 2,45 % до 4,33 %, а краткосрочные финансовые вложения не изменились (в 2008 г. доля составила – 14,86 %,а в 2009 г. – 14,82 % соответственно). Следует отметить, что за анализируемый период на фоне роста доли долгосрочной дебиторской задолженности, удельный вес краткосрочной дебиторской задолженности, финансовых вложений и денежных средств возрос с 81,23 % до 83,37%.

Структура оборотных активов в 2008 году по сравнению с 2007 годом претерпела значительные изменения. В анализируемом периоде основная часть оборотных активов неизменно приходилась на дебиторскую задолженность (68,08 %), однако, удельный вес запасов в оборотных активах снизился с 19,48 % до 14,24 % то же происходит с денежными средствами (снижение удельного веса в оборотных активах с 7,32 % до 2,45 %) и краткосрочными финансовыми вложениями (с 25,23 % до 14,86 % соответственно). За анализируемый период на фоне роста доли долгосрочной дебиторской задолженности, удельный вес краткосрочной дебиторской задолженности, финансовых вложений и денежных средств возрос с 77,27 % до 81,23 %. Следовательно, можно сделать вывод о том, что оборотные активы предприятия за весь анализируемый период стали более ликвидными (таб. 2.2.7).

Таблица 2.2.4 - Структура имущества предприятия

Таблица 2.2.5 - Структура внеоборотных активов

Таблица 2.2.6 - Структура оборотных активов