Сравнительный анализ финансовых показателей данного предприятия и среднеотраслевых

Сравним коэффициенты деятельности ООО «Эдем» с среднеотраслевыми показателями. Обзор финансовых коэффициентов по отрасли "Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви" содержит информацию по 41 финансовому коэффициенту с 2000 по 2010 годы рассчитанные на основе бухгалтерской отчетности 125 предприятий всех регионов России.

Таблица 8 - Коэффициенты краткосрочной ликвидности среднеотраслевых и ООО «Эдем»

По данным таблицы 9, можно сделать вывод, что у нашего предприятии более ликвидные активы, чем среднеотраслевые.

Коэффициент абсолютной ликвидности в два раза больше, чем среднеотраслевой показатель, что говорит о том, что предприятие может при необходимости быстрее погасить часть краткосрочных заемных обязательств.

Что касается коэффициента срочной ликвидности, то он показывает, что у ООО «Эдем» возможности погасить краткосрочные обязательства за счет денежных средств, краткосрочных финансовых вложений и дебиторской задолженности ниже, чем среднеотраслевые и разница составляет 0,16.

Таблица 9 - Сравнение коэффициентов структуры капитала

Проанализировав показатели структуры капитала (таблица 10), можно сказать о том, что коэффициент автономии выше, и более приближен к норме ООО «Эдем», что говорит о более устойчивом финансовом положении предприятия, показывает его стабильность и независимость от внешних кредиторов предприятие, в сравнении со среднеотраслевым показателем.

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами больше 0,1, а чем выше показатель, тем лучше финансовое состояние предприятия, в ООО «Эдем» он выше на 0,02, чем среднеотраслевой, что говорит о достаточно не плохом финансовом состоянии предприятия.

Коэффициент маневренности почти в два раза больше среднеотраслевых, что говорит о том, что у предприятия высокая доля источников собственных средств находится в мобильной форме.

Таблица 10 - Показатели деловой активности среднеотраслевых и ООО «Эдем»

Подведем итог сравнительного анализа среднеотраслевых показателей, деловой активности с показателями ООО «Эдем» (таблица 11). Так как показатель оборачиваемости активов организации выше среднеотраслевых, то и скорость одного оборота быстрее, чем по отрасли на 60 дней.

Что касается оборачиваемости запасов, скорость одного оборота запасов на 26 дней быстрее, а оборачиваемость запасов сырья на 38 дней дольше чем по отрасли.

Оборачиваемость дебиторской задолженности почти в 2 раза больше чем среднеотраслевые, это говорит о том, что предприятие в более короткие сроки получает денежные средства от дебиторов, но период оборота кредиторской задолженности дольше на 26 дней, высокая доля оборачиваемости кредиторской задолженности снижает финансовую устойчивость и платежеспособность организации, однако кредиторская задолженность, если эта задолженность поставщикам и подрядчикам "дает" предприятию возможность пользоваться "бесплатными" деньгами на время ее существования.

Оборачиваемость собственного капитала на 0,51 больше отражает более низкую активность использования денежных средств предприятием, чем в среднем по отрасли. Низкое значение этого показателя свидетельствует о бездействии части собственных средств.

Таблица 11 - Коэффициенты рентабельности среднеотраслевых и ООО «Эдем»

Из таблицы 12 видно, что у предприятия очень высокая рентабельность по сравнению с среднеотраслевыми, это может быть связано с большим разбросом уровня цен на продукцию в разных областях страны.

Рентабельность активов выше среднеотраслевых на 53,16%, почти в 14 раз больше. Также очень высокая рентабельность собственного капитала 98,98%, очень близкая к 100%, тогда как рентабельность собственного капитала по отрасли равна 12,04%. Так же и рентабельность продаж выше среднеотраслевого показателя на 22,88% и составила 28%.

После анализа структуры баланса можно сделать вывод, что предприятие за год увеличило свои способности по оплате своих обязательств, но существует отрицательная тенденция роста дебиторской задолженности, что может в дальнейшем отрицательно повлиять на платежеспособность организации, но это так же свидетельствует о повышении спроса на данную продукцию, это можно увидеть так же в увеличения нераспределенной прибыли предприятия, а за счет этого и увеличения собственного капитала предприятия.

Анализ ликвидности и платежеспособности показал, что структура баланса на начало и на конец 2009 года является неликвидной. Этому способствовал, большой удельный вес займов и кредитов, в общей сумме обязательств 5109 тыс.руб. на начало 2009 года и увеличившись на 9,8% к началу 2010 года составили 5611 тыс.руб. и низкое значение ликвидных активов. Рост кредиторской задолженности и почти отсутствие абсолютно ликвидных активов характеризуют низкую платежеспособность предприятия. Значения показателей ликвидности говорят о том, что предприятие не может за счет своих активов погасить все имеющиеся у нее обязательства. Однако следует отметить, что перспективная ликвидность, отражает некоторый платежный излишек, т.е. организация сможет в рассчитаться по своим обязательствам.

При проведении оценки деловой активности рассчитаны коэффициенты оборачиваемости и периоды оборота. В отчетном периоде наблюдается снижение коэффициента оборачиваемости активов и коэффициента оборачиваемости запасов, что свидетельствует о увеличении продолжительности цикла, в течение которого активы и запасы превращаются в денежные средства. Анализируя коэффициент оборачиваемости активов и запасов можно сказать, что деловая активность снизилась, так как оба коэффициента уменьшились. Снижение коэффициента оборачиваемости запасов свидетельствует о увеличении запасов и НЗП и об снижении спроса на продукцию, о чем также свидетельствует коэффициент оборачиваемости готовой продукции.

Наибольшее изменение в отчетном периоде претерпели коэффициенты оборачиваемости готовой продукции и дебиторской задолженности. Увеличение этих показателей свидетельствует о повышении активности предприятия. Увеличение срока погашения дебиторской задолженности свидетельствует об ухудшении платежеспособности покупателей, а снижение срока погашения кредиторской задолженности - об улучшении финансового состояния предприятия.

В целом по показателям финансовой устойчивости, можно сделать вывод о не устойчивом финансовом положении ООО «Эдем» как на 2009, так и на 2010 год. При этом необходимо отметить, что положение организации незначительно улучшилось к концу периода.

Все вышеперечисленное свидетельствует, что, несмотря на высокую долю собственного капитала, в общей сумме активов в текущем году произошли негативные изменения.

Величина заемных средств предприятия весьма велика и даже ее незначительно уменьшение к концу анализируемого периода не позволяет сделать вывод об относительной независимости предприятия от внешних источников финансирования. Недостаточность собственных оборотных средств предприятия также отрицательно характеризует степень финансовой устойчивости ООО «Эдем».

Анализ показателей рентабельности показал что, рентабельность продаж увеличилась в 2010 году. Она показывает, что увеличивается доля прибыли в составе выручки от продажи продукции. Так как рентабельность продаж имеет тенденцию к возрастанию, это свидетельствует о повышении конкурентоспособности продукции на рынке, и говорит о увеличении спроса на продукцию.

Результаты финансового анализа показали, что ООО «Эдем» находится в неустойчивом финансовом состоянии. К концу 2009 года положение предприятия еще больше ухудшилось.

Об этом свидетельствуют значения рассчитанных коэффициентов, которые еще в большей степени отклоняются от нормативного уровня. Предприятию требуется пополнить собственный капитал. Еще одним негативным фактором является невозможность предприятия вовремя погашать свои обязательства.

Это связано с неравномерным погашением дебиторской задолженности со стороны других предприятий.

Кроме того, для осуществления своей деятельности предприятие должно провести ряд мер по оптимизации уровня запасов предприятия и снизить свои текущие обязательства. Улучшением финансового состояния ООО «Эдем» мы займемся в 3 главе данной работы, где рассчитаем оптимальный запас сырья и готовой продукции.